วิเคราะห์ หุ้น KCC บริษัท บริหารสินทรัพย์ ไนท คลับ แคปปิตอล จำกัด (มหาชน) ชื่อย่อ หุ้น คือ KCC อยู่ใน กลุ่มอุตสาหกรรม MAI ธุรกิจการเงิน (Financials)
1. ข้อมูลพื้นฐานบริษัท
| วันที่เริ่มต้นซื้อขาย | ทุนจดทะเบียน (ล้านบาท) | หมวดธุรกิจ | ชื่อหุ้น |
|---|---|---|---|
| 21 มิ.ย. 2567 | 310.00 | กลุ่มอุตสาหกรรม MAI ธุรกิจการเงิน (Financials) | KCC |
ผลิตภัณฑ์และบริการ
KCC ประกอบธุรกิจลงทุนในบริษัทอื่น (Holding Company) ซึ่งมีธุรกิจหลักคือ ธุรกิจบริหารจัดการสินทรัพย์ด้อยคุณภาพและทรัพย์สินรอการขาย
กำไรต่อหุ้น (บาท)
| งบปี -> | งบปี 2565 31 ธ.ค. 2565 | งบปี 2567 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 2568 31 ธ.ค. 2568 | ไตรมาส 1/2568 01 ม.ค. 2568 – 31 มี.ค. 2568 | ไตรมาส 1/2569 01 ม.ค. 2569 – 31 มี.ค. 2569 |
|---|---|---|---|---|---|
| กำไรต่อหุ้น (บาท) | 0.13 | 0.40 | 0.02 | 0.43 |
อัตราส่วนสภาพคล่อง (เท่า)
| งบปี -> | งบปี 2566 31 ธ.ค. 2566 | งบปี 2568 31 ธ.ค. 2568 | ไตรมาส 1/2568 01 ม.ค. 2568 – 31 มี.ค. 2568 | ไตรมาส 1/2569 01 ม.ค. 2569 – 31 มี.ค. 2569 |
|---|---|---|---|---|
| อัตราส่วนสภาพคล่อง (เท่า) | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การจ่ายปันผล
การจ่ายปันผล
| รอบผลประกอบการ | เงินปันผล (ต่อหุ้น) | หน่วย | วันจ่ายปันผล | ประเภท |
|---|---|---|---|---|
| 01 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | 0.08 | บาท | 11 พ.ค. 2569 | เงินปันผล |
| – | 0.02 | บาท | 12 ก.ย. 2568 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | 0.03 | บาท | 23 พ.ค. 2568 | เงินปันผล |
ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุกิจ
สำหรับหุ้น Knight Club Capital Holding Public Company Limited หรือ KCC (บริษัท ไนท คลับ แคปปิตอล โฮลดิ้ง จำกัด (มหาชน)) ซึ่งดำเนินธุรกิจผ่านบริษัทย่อยด้านบริหารสินทรัพย์ด้อยคุณภาพ ทรัพย์สินหลักที่ใช้ในการประกอบธุรกิจจะไม่ใช่โรงงานหรือเครื่องจักร แต่เป็น “สินทรัพย์ทางการเงิน” และ “ทรัพย์สินรอการขาย” เป็นสำคัญ
ทรัพย์สินหลักที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ KCC
🏦 1. ลูกหนี้ด้อยคุณภาพ (NPLs – Non-Performing Loans)
รับซื้อหรือรับโอนหนี้เสียจากธนาคารและสถาบันการเงิน
ประกอบด้วยสินเชื่อธุรกิจ (Corporate Loan)
สินเชื่อที่อยู่อาศัย (Housing Loan)
ทั้งหนี้ที่มีหลักประกันและไม่มีหลักประกัน
เป็นสินทรัพย์สร้างรายได้หลักของบริษัทผ่านการติดตามหนี้และปรับโครงสร้างหนี้
🏠 2. ทรัพย์สินรอการขาย (NPA – Non-Performing Assets)
บ้านเดี่ยว
ทาวน์เฮาส์
คอนโดมิเนียม
ที่ดิน
อสังหาริมทรัพย์ที่ได้มาจากการชำระหนี้
บริษัทนำมาปรับปรุงและขายต่อเพื่อสร้างกำไร
💰 3. เงินลงทุนในพอร์ตหนี้ด้อยคุณภาพ
KCC เป็น Holding Company ที่ลงทุนในธุรกิจบริหาร NPL และ NPA
มูลค่าพอร์ตหนี้ที่ซื้อเข้ามาบริหารถือเป็นสินทรัพย์สำคัญที่สุดของกลุ่มบริษัท
🏢 4. อาคารสำนักงานและระบบบริหารหนี้
ระบบติดตามหนี้
ระบบประเมินมูลค่าหลักประกัน
ฐานข้อมูลลูกหนี้
บุคลากรด้านกฎหมายและบริหารสินทรัพย์
เป็นโครงสร้างพื้นฐานสำคัญในการสร้างรายได้จาก NPL และ NPA
สรุปแบบนักลงทุน
สินทรัพย์ที่สำคัญที่สุดของ KCC ไม่ใช่โรงงานหรือเครื่องจักร แต่คือ “พอร์ตหนี้เสีย (NPL)” และ “ทรัพย์สินรอการขาย (NPA)”
ยิ่งบริษัทสามารถ
ซื้อหนี้เสียได้ในราคาต่ำ
เจรจาปรับโครงสร้างหนี้ได้สำเร็จ
ขายทรัพย์ NPA ได้เร็ว
ก็ยิ่งมีโอกาสสร้างกำไรและเพิ่มมูลค่าพอร์ตสินทรัพย์ได้มากขึ้น ซึ่งเป็นหัวใจของธุรกิจบริหารสินทรัพย์ของ KCC โดยตรง
กลุ่มบริษัทในเครือ
กลุ่มบริษัทในเครือของ Knight Club Capital Holding Public Company Limited หรือหุ้น KCC (บริษัท บริหารสินทรัพย์ ไนท คลับ แคปปิตอล โฮลดิ้ง จำกัด (มหาชน)) ปัจจุบันมีโครงสร้างหลักดังนี้
บริษัทย่อยที่จัดตั้งใหม่
KCC Asset Recovery Company Limited
KCC ถือหุ้น 100%
จัดตั้งเมื่อ 16 กันยายน 2567
ดำเนินธุรกิจรับซื้อและบริหารหนี้ด้อยคุณภาพ (NPL) ที่ไม่ได้อยู่ภายใต้การกำกับของสถาบันการเงิน เพื่อขยายพอร์ตการลงทุนและเพิ่มโอกาสในการสร้างผลตอบแทน
สรุปโครงสร้างกลุ่ม KCC
KCC (Holding Company)
│
├── KCCAMC
│ └─ ธุรกิจบริหารหนี้เสีย (NPL)
│
└── KCC Asset Recovery
└─ รับซื้อและบริหารหนี้เสียเพิ่มเติม
จุดเด่นของกลุ่ม KCC
✅ เชี่ยวชาญธุรกิจบริหารหนี้เสีย (NPL) และทรัพย์สินรอการขาย (NPA)
✅ มีใบอนุญาตประกอบธุรกิจบริหารสินทรัพย์
✅ ขยายพอร์ตหนี้ต่อเนื่องผ่านบริษัทย่อยใหม่
✅ รายได้และกำไรเติบโตตามการจัดเก็บหนี้และการขายทรัพย์สินรอการขาย
บริษัทแม่
Knight Club Capital Holding Public Company Limited
ดำเนินธุรกิจในรูปแบบ Holding Company
ลงทุนในธุรกิจบริหารหนี้ด้อยคุณภาพ (NPL) และทรัพย์สินรอการขาย (NPA) เป็นธุรกิจหลัก
บริษัทย่อยหลัก
Knight Club Capital Asset Management Public Company Limited
ดำเนินธุรกิจบริหารสินทรัพย์ รับซื้อและบริหารหนี้ด้อยคุณภาพจากสถาบันการเงิน
เป็นแกนหลักในการสร้างรายได้ของกลุ่ม KCC
2. โครงสร้างรายได้ของบริษัท
โครงสร้างรายได้ของสายผลิตภัณฑ์หรือกลุ่มธุรกิจ
| งบปี | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้จากการดำเนินงานรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ผลิตภัณฑ์ภายใต้เครื่องหมายการค้าของบริษัทฯ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| อื่น ๆ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
โครงสร้างรายได้จากในประเทศและจากต่างประเทศ
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้จากการดำเนินงานรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้จากในประเทศ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้จากต่างประเทศ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศจีน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศสหราชอาณาจักร (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศอื่น ๆ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
รายได้อื่น ตามที่ระบุในงบการเงิน
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้อื่นรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้อื่นจากการดำเนินงาน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้อื่นนอกเหนือจากการดำเนินงาน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
3. ต้นทุนการบริหาร
การใช้เชื้อเพลิง
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| น้ำมันดีเซล (ลิตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| น้ำมันเบนซิน (ลิตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การใช้ไฟฟ้า
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| ปริมาณการใช้ไฟฟ้ารวม (กิโลวัตต์-ชั่วโมง) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การใช้น้ำ
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| ปริมาณการใช้น้ำรวม (ลูกบาศก์เมตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
จำนวนพนักงานทั้งหมด
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| พนักงานชาย (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| พนักงานหญิง (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| พนักงานรวม (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การจ่ายค่าตอบแทนพนักงาน
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| การจ่ายค่าตอบแทนพนักงาน | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การฝึกอบรมและพัฒนาพนักงาน
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| ค่าใช้จ่ายในการฝึกอบรมและพัฒนา (บาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
ค่าตอบแทนของคณะกรรมการบริษัท
| รายชื่อกรรมการ | วันที่ลาออก/พ้นตำแหน่ง | ค่าเบี้ยประชุมต่อปี | ค่าตอบแทนที่เป็นตัวเงินอื่นๆ | ค่าตอบแทนที่ไม่เป็นตัวเงิน |
| 1. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 2. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 3. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 4. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 5. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 6. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 7. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 8. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 9. | 0.00 | 0.00 | ไม่มี | |
| 10. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 11. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 12. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 13. | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
4. ความเสี่ยงของธุรกิจ
ความเสี่ยงของธุรกิจหุ้น KCC
บริษัท ไนท คลับ แคปปิตอล โฮลดิ้ง จำกัด (มหาชน) ดำเนินธุรกิจหลักด้านการบริหารสินทรัพย์ด้อยคุณภาพ (NPL) และทรัพย์สินรอการขาย (NPA) ผ่านบริษัทย่อย ซึ่งเป็นธุรกิจที่มีโอกาสสร้างผลตอบแทนสูง แต่ก็มาพร้อมความเสี่ยงหลายด้าน
ความเสี่ยงด้านสภาพคล่องของหุ้น
KCC เป็นหุ้นในตลาด mai และเพิ่งเข้าตลาดไม่นาน ทำให้ปริมาณการซื้อขายอาจไม่สูงเท่าหุ้นขนาดใหญ่ ส่งผลให้ราคาหุ้นผันผวนได้มากกว่าปกติ
สรุป
KCC เป็นหุ้นที่ได้ประโยชน์จากการเติบโตของธุรกิจบริหารหนี้เสีย แต่ปัจจัยสำคัญที่นักลงทุนควรติดตามคือ
✅ คุณภาพพอร์ตหนี้ที่ซื้อเข้ามา
✅ อัตราการจัดเก็บหนี้ (Cash Collection)
✅ ความสามารถในการขาย NPA
✅ ต้นทุนทางการเงินและภาระหนี้
✅ ภาวะเศรษฐกิจและตลาดอสังหาริมทรัพย์
หาก KCC สามารถเก็บหนี้ได้ดีกว่าคาดและขยายพอร์ตหนี้อย่างมีประสิทธิภาพ กำไรมีโอกาสเติบโตได้สูง แต่หากเศรษฐกิจอ่อนแอหรือซื้อหนี้ในราคาสูงเกินไป ก็อาจกดดันผลตอบแทนในระยะยาวได้เช่นกัน.
ความเสี่ยงจากการประเมินมูลค่าหนี้เสียผิดพลาด
ธุรกิจ AMC ต้องซื้อหนี้เสียจากสถาบันการเงิน หากประเมินศักยภาพการติดตามหนี้หรือมูลค่าหลักประกันสูงเกินจริง อาจทำให้เก็บเงินได้ต่ำกว่าคาด ส่งผลกระทบต่อกำไรโดยตรง
ความเสี่ยงด้านเศรษฐกิจ
หากเศรษฐกิจชะลอตัว กำลังซื้อของลูกหนี้ลดลง ความสามารถในการชำระหนี้จะลดลง ทำให้การปรับโครงสร้างหนี้และการติดตามหนี้ทำได้ยากขึ้น
ความเสี่ยงจากตลาดอสังหาริมทรัพย์
KCC มีทรัพย์สินรอการขาย (NPA) จำนวนหนึ่ง หากตลาดอสังหาริมทรัพย์ซบเซา อาจขายทรัพย์ได้ช้ากว่าคาด หรือต้องลดราคาเพื่อเร่งการขาย ส่งผลต่ออัตรากำไร
ความเสี่ยงด้านเงินทุนและต้นทุนทางการเงิน
ธุรกิจบริหารหนี้ต้องใช้เงินลงทุนจำนวนมากในการซื้อพอร์ตหนี้ หากอัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น หรือต้นทุนการกู้ยืมเพิ่มขึ้น จะกดดันส่วนต่างกำไรของบริษัทได้ โดย KCC มีการระดมทุนผ่านหุ้นกู้เพื่อขยายธุรกิจด้วย
ความเสี่ยงด้านกฎหมายและการกำกับดูแล
ธุรกิจ AMC อยู่ภายใต้กฎเกณฑ์ของหน่วยงานกำกับดูแล หากมีการเปลี่ยนแปลงกฎหมายเกี่ยวกับการบริหารหนี้ การบังคับหลักประกัน หรือการคุ้มครองลูกหนี้ อาจกระทบต่อการดำเนินงานและผลประกอบการ
ความเสี่ยงจากการพึ่งพาการจัดหาพอร์ตหนี้
การเติบโตของบริษัทขึ้นอยู่กับความสามารถในการซื้อหนี้เสียคุณภาพดีในราคาที่เหมาะสม หากการแข่งขันในธุรกิจ AMC สูงขึ้น อาจทำให้ราคาประมูลหนี้แพงขึ้น และผลตอบแทนลดลง
5. ผู้ถือหุ้นใหญ่ คณะกรรมการ และผู้บริหาร
รายชื่อผู้ถือหุ้นใหญ่
ข้อมูล ณ วันที่ 11 มี.ค. 2569
| ลำดับ | ผู้ถือหุ้น | จำนวนหุ้น (หุ้น) | %หุ้น |
|---|---|---|---|
| 1 | นาย สุชาติ บุญบรรเจิดศรี | 284,066,620 | 45.94 |
| 2 | นาย ทวี กุลเลิศประเสริฐ | 138,400,000 | 22.38 |
| 3 | นาย โคบี้ บุญบรรเจิดศรี | 38,733,340 | 6.26 |
| 4 | นาย สรวิศ ศรีนวกุล | 22,258,500 | 3.60 |
| 5 | นาย สมพงษ์ ชลคดีดำรงกุล | 10,537,600 | 1.70 |
| 6 | นาย ธเนศ กุลเลิศประเสริฐ | 6,729,500 | 1.09 |
| 7 | หม่อมหลวง พงศ์พัฒนเดช ดิศกุล | 3,500,000 | 0.57 |
| 8 | น.ส. ดวงกมล โรจนาภรณ์ | 3,375,600 | 0.55 |
| 9 | นาย ธีระศักดิ์ วาสประเสริฐสุข | 2,978,300 | 0.48 |
| 10 | นาย สมชาย พิทักษ์กัมพล | 2,750,000 | 0.44 |
คณะกรรมการ และผู้บริหาร
ผู้บริหาร
| ลำดับ | รายชื่อ | ตำแหน่ง |
|---|---|---|
| 1 | นาย มานิต นิธิประทีป | ประธานกรรมการ, กรรมการอิสระ, กรรมการตรวจสอบ |
| 2 | นาย ทวี กุลเลิศประเสริฐ | ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร, กรรมการ |
| 3 | นาย กนกกิต นวสิริ | กรรมการ |
| 4 | นางสาว ปณิตตรา อัครวิเนค | กรรมการ |
| 5 | นาย สุชาติ บุญบรรเจิดศรี | กรรมการ |
| 6 | นาย ก้องเกียรติ เกษเพ็ชร์ | กรรมการอิสระ, กรรมการตรวจสอบ |
| 7 | นาย บุญยง ตันสกุล | กรรมการอิสระ |
| 8 | นาย ปริญช์ ผลนิวาศ | กรรมการอิสระ, ประธานกรรมการตรวจสอบ |
6. พัฒนาการที่สำคัญ
พัฒนาการที่สำคัญของหุ้น KCC
บริษัท ไนท คลับ แคปปิตอล โฮลดิ้ง จำกัด (มหาชน) (KCC) เป็นบริษัทในกลุ่มบริหารสินทรัพย์ (AMC) ที่เน้นการซื้อและบริหารหนี้ด้อยคุณภาพ (NPL) และทรัพย์สินรอการขาย (NPA) โดยมีพัฒนาการสำคัญดังนี้
แนวโน้มปี 2569
บริษัทมีแผนขยายพอร์ตหนี้ด้อยคุณภาพเพิ่มเติม
ได้รับอานิสงส์จากระดับหนี้ครัวเรือนไทยที่ยังอยู่ในระดับสูง ทำให้มีโอกาสซื้อ NPL เข้ามาบริหารเพิ่ม
ธุรกิจบริหารสินทรัพย์ยังมีแนวโน้มเติบโตตามการทยอยขายหนี้เสียของสถาบันการเงิน
จุดเด่นที่นักลงทุนติดตาม
✅ ธุรกิจ AMC อยู่ในช่วงขาขึ้นจากปริมาณ NPL ในระบบการเงิน
✅ กำไรเติบโตสูงกว่าหลายบริษัทในกลุ่มการเงิน
✅ มีโอกาสขยายพอร์ตได้อีกมากจากเงินทุนหลัง IPO
✅ อัตราปันผลค่อนข้างโดดเด่นเมื่อเทียบกับหุ้นขนาดเล็กในตลาด mai
ปัจจัยที่ต้องติดตาม
ความสามารถในการซื้อหนี้เข้าพอร์ตในราคาที่เหมาะสม
อัตราการจัดเก็บหนี้ (Collection Rate)
การขายทรัพย์ NPA
ทิศทางเศรษฐกิจและคุณภาพหนี้ในระบบธนาคาร
เข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ mai
KCC เข้าซื้อขายในตลาด mai ผ่านการเสนอขาย IPO จำนวน 160 ล้านหุ้น
ราคา IPO ที่ 3.70 บาทต่อหุ้น
ระดมทุนได้ประมาณ 592 ล้านบาท เพื่อนำไปขยายพอร์ตหนี้ด้อยคุณภาพและเสริมสภาพคล่องในการดำเนินธุรกิจ
ปรับโครงสร้างสู่ Holding Company
บริษัทมีการปรับโครงสร้างธุรกิจจากเดิมเป็นบริษัทบริหารสินทรัพย์ สู่การเป็น Holding Company
ชื่อปัจจุบันคือ “บริษัท ไนท คลับ แคปปิตอล โฮลดิ้ง จำกัด (มหาชน)”
มีเป้าหมายรองรับการขยายธุรกิจและการลงทุนในอนาคตมากขึ้น
การเติบโตของพอร์ต NPL และ NPA
KCC เดินหน้าซื้อหนี้ด้อยคุณภาพจากสถาบันการเงินเข้ามาบริหารอย่างต่อเนื่อง
ใช้ความเชี่ยวชาญในการเจรจาปรับโครงสร้างหนี้ การติดตามหนี้ และการจำหน่ายทรัพย์ NPA เพื่อสร้างรายได้และกำไร
ผลประกอบการเติบโตโดดเด่นในปี 2568
รายได้ปี 2568 อยู่ที่ประมาณ 480 ล้านบาท เติบโต 73%
กำไรสุทธิ 244.9 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 199%
เป็นผลจากการบริหารพอร์ตหนี้อย่างมีประสิทธิภาพและการเร่งเปลี่ยนสินทรัพย์เป็นเงินสด
จ่ายปันผลในระดับสูง
คณะกรรมการเสนอจ่ายปันผล 0.10 บาทต่อหุ้น
คิดเป็นอัตราการจ่ายปันผลราว 95% ของกำไรสุทธิ
สะท้อนความสามารถในการสร้างกระแสเงินสดจากธุรกิจ AMC
7. งบการเงิน
งบแสดงฐานะทางการเงิน
หน่วย: ล้านบาท
| งบปี 256701 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 256801 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | ไตรมาส 1/256801 ม.ค. 2568 – 31 มี.ค. 2568 | ไตรมาส 1/256901 ม.ค. 2569 – 31 มี.ค. 2569 | |
|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม |
| เงินสด | 304.58 | 160.29 | 144.31 | 125.24 |
| เงินลงทุนสุทธิ | 103.74 | 606.89 | 0.00 | 753.42 |
| เงินให้สินเชื่อและดอกเบี้ยค้างรับ | 1,788.31 | 1,653.97 | 1,830.33 | 1,835.02 |
| – เงินให้สินเชื่อและลูกหนี้ | 1,788.31 | 1,653.97 | 1,830.33 | 1,835.02 |
| ทรัพย์สินรอการขายสุทธิ | 232.29 | 261.61 | 246.80 | 264.75 |
| ที่ดินอาคารและอุปกรณ์สุทธิ | 7.33 | 7.77 | 6.78 | 7.12 |
| รวมสินทรัพย์ | 2,494.16 | 2,746.06 | 2,285.94 | 3,056.73 |
| เงินกู้ยืมและเงินรับฝาก | 134.53 | 103.39 | 170.11 | 89.84 |
| รวมหนี้สิน | 1,283.65 | 1,318.95 | 1,061.93 | 1,363.30 |
| ทุนจดทะเบียน | 310.00 | 310.00 | 310.00 | 310.00 |
| ทุนที่ออกและชำระเต็มมูลค่า | 309.17 | 309.17 | 309.17 | 309.17 |
| ส่วนเกิน(ต่ำกว่า)มูลค่าหุ้น | 554.55 | 554.55 | 554.55 | 554.55 |
| กำไร(ขาดทุน)สะสม | 344.44 | 560.82 | 357.89 | 827.12 |
| หุ้นทุนรับซื้อคืน | – | – | – | – |
| หุ้นที่ถือโดยบริษัทย่อย | – | – | – | – |
| ส่วนของผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ | 1,208.16 | 1,424.54 | 1,221.61 | 1,690.84 |
งบกำไรขาดทุนเบ็ดเสร็จ
หน่วย: ล้านบาท
| งบปี 256701 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 256801 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | ไตรมาส 1/256801 ม.ค. 2568 – 31 มี.ค. 2568 | ไตรมาส 1/256901 ม.ค. 2569 – 31 มี.ค. 2569 | |
|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม |
| รายได้จากการดำเนินธุรกิจ | 278.15 | 480.17 | 60.23 | 395.12 |
| – รายได้ดอกเบี้ย | 263.48 | 342.99 | 59.78 | 55.87 |
| – จากสินเชื่อและเงินฝาก | 252.50 | 218.80 | 55.39 | 52.92 |
| – รายได้ค่านายหน้า | – | – | – | – |
| – รายได้จากการดำเนินธุรกิจ – อื่น ๆ | 5.17 | 133.18 | 0.44 | 338.34 |
| รวมรายได้ | 278.15 | 480.17 | 60.23 | 395.12 |
| ต้นทุน | – | – | – | – |
| (กลับรายการ) ผลขาดทุนด้านเครดิตที่คาดว่าจะเกิดขึ้น | 19.33 | 13.55 | 4.90 | 27.16 |
| ค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร | – | – | – | – |
| ค่าใช้จ่ายค่าธรรมเนียมและบริการ | – | – | – | – |
| กำไร (ขาดทุน) ก่อนต้นทุนทางการเงิน และภาษีเงินได้ | 195.24 | 400.68 | 39.39 | 353.43 |
| กำไร(ขาดทุน)สุทธิ : ผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ | 81.70 | 244.45 | 13.84 | 266.30 |
| กำไรต่อหุ้น (บาท) | 0.13 | 0.40 | 0.02 | 0.43 |
งบกระแสเงินสด
หน่วย: ล้านบาท
| งบปี 256701 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 256801 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | ไตรมาส 1/256801 ม.ค. 2568 – 31 มี.ค. 2568 | ไตรมาส 1/256901 ม.ค. 2569 – 31 มี.ค. 2569 | |
|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมดำเนินงาน | 149.89 | -57.12 | 73.41 | 5.16 |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมลงทุน | -0.99 | -3.31 | -0.05 | -7.42 |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมจัดหาเงิน | -12.79 | -83.93 | -233.80 | -32.85 |
| เงินสดสุทธิ | 136.11 | -144.36 | -160.45 | -35.11 |
วงจรเงินสด วงจรเงินสดปรับข้อมูลเต็มปี
**** อยู่ระหว่างการจัดเตรียมข้อมูล ****
8. วิเคราะห์กราฟเทคนิค
วิเคราะห์กราฟเทคนิคหุ้น KCC
KCC
จากข้อมูลล่าสุด KCC เคลื่อนไหวบริเวณ 2.9–3.0 บาท และกำลังทดสอบโซนแนวต้านสำคัญระยะกลาง หลังจากฟื้นตัวขึ้นจากฐานราคาบริเวณ 2.0–2.3 บาทในช่วงที่ผ่านมา
ภาพรวมแนวโน้ม
🟢 แนวโน้มระยะสั้น: เป็นบวก
🟢 แนวโน้มระยะกลาง: เริ่มเข้าสู่ขาขึ้น
🟡 แนวโน้มระยะยาว: ยังต้องยืนเหนือ 3.00 บาทให้ได้อย่างมั่นคงก่อนยืนยันการกลับตัวเต็มรูปแบบ
แนวรับสำคัญ
2.90 บาท
2.80 บาท
2.65 บาท
หากหลุด 2.80 บาท มีโอกาสเห็นแรงขายทำกำไรเพิ่มขึ้น
แนวต้านสำคัญ
3.00 บาท (แนวต้านจิตวิทยา)
3.10 บาท
3.25 บาท
3.40 บาท
หากผ่าน 3.00 บาทพร้อมปริมาณซื้อขายเพิ่มขึ้น จะเป็นสัญญาณบวกและมีโอกาสไปทดสอบ 3.25–3.40 บาทได้
สัญญาณทางเทคนิค
✅ ราคาอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยระยะสั้น
✅ Momentum ฟื้นตัวจากฐานเดิม
✅ มีโอกาสเกิดรูปแบบ Breakout หากผ่าน 3.00 บาท
⚠️ อย่างไรก็ตาม โซน 3.00–3.10 บาทเป็นแนวต้านแข็งแรง นักลงทุนระยะสั้นควรจับตาแรงขายทำกำไร
กลยุทธ์การลงทุน
สายเก็งกำไร
ซื้อสะสมเมื่อย่อตัวบริเวณ 2.85–2.90 บาท
เป้าหมายทำกำไร 3.10 / 3.25 บาท
Stop Loss หากหลุด 2.75 บาท
สายถือรอรอบ
รอการยืนยัน Breakout เหนือ 3.00 บาท
หากยืนได้ มีโอกาสเห็นการขึ้นทดสอบ 3.40–3.60 บาทในรอบถัดไป
สรุป
KCC กำลังอยู่ในจังหวะ “ลุ้นเบรก 3 บาท” ซึ่งเป็นจุดตัดสินสำคัญของแนวโน้มรอบใหม่ หากผ่านได้พร้อมวอลุ่มสนับสนุน มีโอกาสเปิด Upside ไปยัง 3.25–3.40 บาท แต่หากไม่ผ่าน อาจกลับมาแกว่งสะสมกำลังในกรอบ 2.80–3.00 บาทก่อนเลือกทิศทางอีกครั้ง
มุมมองเทคนิคปัจจุบัน: บวก (Bullish) 7/10 📈
9. สรุปผลการวิเคราะห์
| หัวข้อการวิเคราะห์ | คะแนน | คะแนนที่ได้ |
|---|---|---|
| 1. ข้อมูลพื้นฐานบริษัท | 20 | 00 |
| 2. โครงสร้างรายได้ของบริษัท | 20 | 00 |
| 3. ต้นทุนการบริหาร | 15 | 00 |
| 4. ความเสี่ยงของบริษัท | 10 | 00 |
| 5. ผู้บริหาร ผู้ถือหุ้นใหญ่ | 10 | 00 |
| 6. พัฒนาการทางธุรกิจ | 5 | 0 |
| 7. งบการเงิน | 10 | 00 |
| 8. Technical analysis | 10 | 00 |
| รวมผลสรุป | 100 | 000 |
สรุปผลการวิเคราะห์ บริษัท
วิเคราะห์หุ้น KCC
ไนท คลับ แคปปิตอล โฮลดิ้ง เป็นบริษัทโฮลดิ้งที่มีธุรกิจหลักด้านการบริหารสินทรัพย์ด้อยคุณภาพ (NPL) และทรัพย์สินรอการขาย (NPA) ซึ่งเป็นธุรกิจเดียวกับกลุ่ม AMC ที่ได้รับประโยชน์เมื่อมีหนี้เสียในระบบเพิ่มขึ้น โดยบริษัทเข้าจดทะเบียนในตลาด mai และนำเงินระดมทุนมาใช้ซื้อพอร์ตหนี้เพิ่มเติมเพื่อขยายการเติบโตในอนาคต
จุดแข็งของ KCC
✅ ธุรกิจ AMC มีโอกาสเติบโตตามปริมาณหนี้เสียในระบบเศรษฐกิจ
✅ รายได้มีโอกาสเติบโตจากการซื้อหนี้ด้อยคุณภาพในราคาต่ำและติดตามเรียกเก็บหนี้ได้สูงกว่าต้นทุน
✅ มีโอกาสสร้างกำไรพิเศษจากการขายทรัพย์ NPA ที่ถือครองอยู่
✅ เงินทุนจากการเข้าตลาดช่วยเพิ่มศักยภาพในการซื้อพอร์ตหนี้ขนาดใหญ่ขึ้น
ปัจจัยที่ต้องติดตาม
⚠️ กำไรของธุรกิจ AMC อาจผันผวนตามจังหวะการเก็บหนี้และการขายทรัพย์สิน
⚠️ หากเศรษฐกิจชะลอตัวมากเกินไป อาจทำให้การฟื้นตัวของลูกหนี้ล่าช้า
⚠️ การแข่งขันซื้อพอร์ตหนี้จากสถาบันการเงินสูงขึ้น อาจกดดันผลตอบแทนในอนาคต
⚠️ หุ้นยังมีขนาด Market Cap ไม่ใหญ่มาก จึงอาจมีความผันผวนสูงกว่าหุ้นการเงินขนาดใหญ่
มุมมองการลงทุน
ระยะสั้น
ราคาหุ้นมักเคลื่อนไหวตามผลประกอบการรายไตรมาสและข่าวการซื้อพอร์ตหนี้ใหม่
เหมาะกับนักลงทุนที่รับความผันผวนได้
ระยะกลาง-ยาว
น่าสนใจหากบริษัทสามารถขยายพอร์ต NPL ได้ต่อเนื่อง และรักษาอัตราการเก็บหนี้ได้ดี
เป็นหุ้นที่มีลักษณะ “สะสมสินทรัพย์สร้างรายได้” มากกว่าหุ้นเติบโตหวือหวา
สรุป
🔥 KCC คือหุ้น AMC น้องใหม่ที่น่าจับตา!
หากบริษัทเร่งขยายพอร์ตหนี้ได้ตามแผน และเศรษฐกิจเริ่มฟื้นตัว การเก็บหนี้และการขายทรัพย์ NPA อาจกลายเป็นตัวเร่งกำไรในอนาคต
💰 จุดเด่นอยู่ที่โอกาสเติบโตจากหนี้เสียในระบบ
📈 จุดที่ต้องติดตามคือความสามารถในการบริหารพอร์ตหนี้และการสร้างกระแสเงินสด
เหมาะสำหรับนักลงทุนที่มองหา หุ้นการเงินขนาดเล็กที่มีโอกาสเติบโตจากธุรกิจบริหารสินทรัพย์ และรับความผันผวนของราคาได้ในระดับสูง
🔥 KCC หุ้น AMC น้องใหม่…กำลังซ่อนอะไรไว้เหนือ 3 บาท?
จับตาให้ดี! หุ้นเล็กตัวนี้กำลังเข้าสู่ “จุดวัดใจ” ที่อาจเปลี่ยนเกมราคารอบใหม่!
🚀 KCC ธุรกิจบริหารหนี้ ที่เติบโตได้เมื่อหนี้เสียเพิ่มขึ้น
KCC หรือ บริษัท ไนท คลับ แคปปิตอล โฮลดิ้ง จำกัด (มหาชน) ดำเนินธุรกิจบริหารสินทรัพย์ด้อยคุณภาพ (NPL) และทรัพย์สินรอการขาย (NPA) ซึ่งเป็นธุรกิจที่มีโอกาสสร้างผลตอบแทนสูง หากบริหารพอร์ตหนี้ได้อย่างมีประสิทธิภาพ
💎 จุดเด่นที่นักลงทุนเริ่มจับตา
✅ ได้อานิสงส์จากปริมาณหนี้เสียในระบบที่ยังอยู่ในระดับสูง
✅ ซื้อหนี้ราคาต่ำ แต่มีโอกาสเก็บเงินคืนได้สูงกว่าต้นทุน
✅ มีลุ้นกำไรพิเศษจากการขายทรัพย์ NPA ในอนาคต
✅ เงินทุนหลังเข้าตลาด ช่วยเพิ่มศักยภาพในการขยายพอร์ตหนี้ได้มากขึ้น
⚠️ ปัจจัยที่ต้องติดตาม
▪️ รายได้และกำไรอาจผันผวนตามจังหวะการเก็บหนี้
▪️ เศรษฐกิจที่ฟื้นตัวช้า อาจกระทบความสามารถในการชำระหนี้ของลูกหนี้
▪️ การแข่งขันซื้อพอร์ตหนี้รุนแรงขึ้น อาจกดดันผลตอบแทน
▪️ Market Cap ยังไม่ใหญ่ ทำให้ราคาหุ้นแกว่งแรงกว่าหุ้นการเงินขนาดใหญ่
📈 สายเทรดห้ามกะพริบตา!
KCC กำลังทดสอบแนวต้านสำคัญบริเวณ 3 บาท
🔥 หากทะลุ 3 บาท พร้อมวอลุ่มหนาแน่น มีโอกาสเห็นแรงซื้อไล่ราคาไปทดสอบโซน 3.25–3.40 บาท
⚡ แต่ถ้ายังผ่านไม่ได้ อาจกลับเข้าสู่ช่วงสะสมกำลังในกรอบ 2.80–3.00 บาท เพื่อรอเลือกทิศทางรอบใหม่
💰 มุมมองสาย VI
KCC ไม่ใช่หุ้นเติบโตหวือหวา แต่เป็นหุ้นแนว “สะสมสินทรัพย์สร้างรายได้”
หากบริษัทขยายพอร์ต NPL ได้ต่อเนื่อง รักษาประสิทธิภาพการเก็บหนี้ และบริหารทรัพย์ NPA ได้ดี กำไรในอนาคตอาจเติบโตอย่างมีนัยสำคัญ
🎯 สรุปสไตล์เพจหุ้นดัง
🔥 KCC หุ้น AMC ขนาดเล็ก ที่กำลังเข้าสู่จุดวัดใจครั้งสำคัญ!
💎 ได้ประโยชน์จากธุรกิจบริหารหนี้
💰 มีโอกาสโตจากการขยายพอร์ต NPL
📈 ลุ้นเบรก 3 บาท เปิดทางรอบใหม่
⚡ เหมาะกับนักลงทุนที่รับความผันผวนได้ และมองหาโอกาสเติบโตระยะกลาง-ยาว
คำถามสำคัญตอนนี้คือ… KCC จะทะลุ 3 บาท เพื่อเริ่มรอบใหม่ หรือจะพักสะสมพลังก่อนวิ่งครั้งใหญ่? นักลงทุนต้องจับตาให้ดี! 👀🔥
