วิเคราะห์ หุ้น ASTR บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน) ชื่อย่อ หุ้น คือ ASTR อยู่ใน กลุ่มอุตสาหกรรม MAI บริการ (Services)
1. ข้อมูลพื้นฐานบริษัท
| วันที่เริ่มต้นซื้อขาย | ทุนจดทะเบียน (ล้านบาท) | หมวดธุรกิจ | ชื่อหุ้น |
|---|---|---|---|
| 11 มิ.ย. 2568 | 1,072.81 | MAI บริการ (Services) | ASTR |
ผลิตภัณฑ์และบริการ
เป็นผู้จัดหา ผลิต และ/หรือร่วมผลิตสื่อโฆษณา ณ จุดขาย / การจัดงานอีเว้นท์ / การผลิตผ่านสื่อออนไลน์
กำไรต่อหุ้น (บาท)
| งบปี -> | งบปี 2566 31 ธ.ค. 2566 | งบปี 2567 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 2568 31 ธ.ค. 2568 | งบ 6 เดือน/2568 01 ม.ค. 2568 – 30 มิ.ย. 2568 | งบ 6 เดือน/2569 01 ม.ค. 2569 – 30 มิ.ย. 2569 |
|---|---|---|---|---|---|
| กำไรต่อหุ้น (บาท) | -0.03 | 0.00 | -0.03 | -0.02 | -0.05 |
อัตราส่วนสภาพคล่อง (เท่า)
| งบปี -> | งบปี 2567 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 2568 31 ธ.ค. 2568 | งบ 6 เดือน/2568 01 ม.ค. 2568 – 30 มิ.ย. 2568 | งบ 6 เดือน/2569 01 ม.ค. 2569 – 30 มิ.ย. 2569 |
|---|---|---|---|---|
| อัตราส่วนสภาพคล่อง (เท่า) | 17.12 | 21.14 | 20.63 | 20.37 |
การจ่ายปันผล
**** ไม่มีข้อมูล ****
ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุกิจ
ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ หุ้น ASTR
บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน) (ASTR)
บริษัท ASTR จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ mai โดยข้อมูลจากตลาดหลักทรัพย์ฯ ระบุลักษณะธุรกิจเกี่ยวกับการจัดหา ผลิต และ/หรือร่วมผลิตสื่อโฆษณา ณ จุดขาย การจัดงานอีเวนต์ และการผลิตสื่อออนไลน์
ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุรกิจจึงควรพิจารณาทั้งทรัพย์สินที่มีตัวตนและทรัพย์สินที่ไม่มีตัวตน ซึ่งสนับสนุนการให้บริการด้านสื่อและการโฆษณา ดังนี้
- ประเภททรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุรกิจ
- อุปกรณ์และสื่อโฆษณา ณ จุดขาย (Point of Sale)
ทรัพย์สินที่เกี่ยวข้องกับการผลิตและจัดหาสื่อโฆษณา เช่น ป้ายประชาสัมพันธ์ สื่อส่งเสริมการขาย และอุปกรณ์จัดแสดงสินค้าในร้านค้า ทั้งนี้ รายการทรัพย์สินเฉพาะของบริษัทต้องตรวจสอบจากรายงานประจำปี - อุปกรณ์และทรัพย์สินสำหรับจัดงานอีเวนต์
อาจประกอบด้วยอุปกรณ์จัดแสดงสินค้า เวที ฉาก ระบบแสงและเสียง จอแสดงผล และอุปกรณ์ประกอบงาน ซึ่งอาจเป็นทรัพย์สินของบริษัทหรือจัดหาจากผู้รับจ้างภายนอกตามลักษณะโครงการ - อุปกรณ์ผลิตสื่อและระบบดิจิทัล
อุปกรณ์ที่เกี่ยวข้องกับการผลิตสื่อออนไลน์ เช่น คอมพิวเตอร์ ซอฟต์แวร์ กล้อง และอุปกรณ์บันทึกภาพหรือเสียง รวมถึงระบบที่ใช้ในการสร้างและเผยแพร่เนื้อหา หากบริษัทเป็นผู้ถือครองหรือมีสิทธิใช้งาน - อาคารสำนักงานและอุปกรณ์สำนักงาน
สถานที่ทำงาน เฟอร์นิเจอร์ คอมพิวเตอร์ และอุปกรณ์สนับสนุนการบริหารงาน โดยข้อมูลบริษัทระบุที่ตั้งสำนักงานอยู่ที่อาคารวานิช 2 กรุงเทพฯ แต่ไม่ได้หมายความว่าบริษัทเป็นเจ้าของอาคารดังกล่าว
บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน) - ทรัพย์สินไม่มีตัวตนและสิทธิทางธุรกิจ
อาจรวมถึงลิขสิทธิ์ผลงานสื่อ ซอฟต์แวร์ สิทธิการใช้งาน และทรัพย์สินทางปัญญาที่เกี่ยวข้องกับการผลิตสื่อ ทั้งนี้ ต้องพิจารณาว่าบริษัทเป็นเจ้าของสิทธิหรือเป็นเพียงผู้รับอนุญาตให้ใช้
- อุปกรณ์และสื่อโฆษณา ณ จุดขาย (Point of Sale)
- สรุปความสำคัญของทรัพย์สินต่อธุรกิจ
ทรัพย์สินเหล่านี้มีบทบาทสนับสนุนการดำเนินงานของ ASTR ใน 3 ด้านหลัก ได้แก่- การสร้างรายได้: ใช้ผลิตและจัดหาสื่อโฆษณา รวมถึงให้บริการจัดงานอีเวนต์และผลิตสื่อออนไลน์
- การควบคุมต้นทุน: การมีอุปกรณ์และระบบที่เหมาะสมอาจช่วยลดการพึ่งพาผู้รับจ้างภายนอก แต่ต้องพิจารณาต้นทุนบำรุงรักษาและค่าเสื่อมราคาด้วย
- การสร้างความสามารถในการแข่งขัน: ความพร้อมของบุคลากร เทคโนโลยี และสิทธิในผลงาน ช่วยสนับสนุนการส่งมอบงานให้ลูกค้า
- ข้อควรตรวจสอบสำหรับนักลงทุน
การระบุรายการข้างต้นเป็นการจัดหมวดหมู่ทรัพย์สินที่เกี่ยวข้องกับลักษณะธุรกิจ ไม่ใช่การยืนยันว่าบริษัทมีทรัพย์สินทุกประเภทดังกล่าวจริง หากต้องการวิเคราะห์มูลค่าทรัพย์สินของ ASTR อย่างแม่นยำ ควรตรวจสอบรายงานประจำปี 2568 และงบการเงินล่าสุด โดยเน้นรายการต่อไปนี้- ที่ดิน อาคาร และอุปกรณ์สุทธิ
- สินทรัพย์สิทธิการใช้จากสัญญาเช่า
- สินทรัพย์ไม่มีตัวตนและค่าความนิยม
- เงินสด ลูกหนี้การค้า และสินทรัพย์หมุนเวียน
- เงินลงทุนในบริษัทย่อยและบริษัทร่วม
สามารถดูข้อมูลได้จาก Factsheet หุ้น ASTR ในตลาดหลักทรัพย์ฯ และ เอกสารรายงานประจำปีและข้อมูลที่บริษัทเปิดเผยต่อ ก.ล.ต.
มุมมองนักลงทุน: สำหรับ ASTR ควรพิจารณาว่าบริษัทมีทรัพย์สินที่สร้างรายได้อย่างต่อเนื่องมากน้อยเพียงใด และมีสินทรัพย์ที่ต้องใช้เงินลงทุนหรือบำรุงรักษาสูงหรือไม่ ควบคู่กับความสามารถในการทำกำไรและกระแสเงินสด เพื่อประเมินคุณภาพของธุรกิจในระยะยาว
กลุ่มบริษัทในเครือ
กลุ่มบริษัทในเครือ หุ้น ASTR
บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน) | ข้อมูล ณ วันที่ 28 ตุลาคม 2569
หุ้น ASTR เดิมใช้ชื่อย่อหลักทรัพย์ DV8 และเปลี่ยนชื่อเป็น ASTR มีผลตั้งแต่วันที่ 13 พฤษภาคม 2569
จากข้อมูลที่ตรวจสอบพบว่า บริษัทมีการจัดตั้งบริษัทย่อยเพื่อขยายธุรกิจด้านการลงทุน โดยบริษัทที่มีข้อมูลยืนยันชัดเจนจากประกาศข่าวล่าสุด ได้แก่ บริษัท แอสตรา แคปปิตอล โฮลดิ้งส์ จำกัด
- รายชื่อบริษัทในเครือที่ตรวจสอบพบ
บริษัท แอสตรา แคปปิตอล โฮลดิ้งส์ จำกัด
Astra Capital Holdings Company Limited
บริษัทย่อย
- สัดส่วนการถือหุ้นของ ASTR: 99.98%
- ประเภทธุรกิจ: บริษัทโฮลดิ้งเพื่อการลงทุนและถือหุ้นในกิจการอื่น
- ทุนจดทะเบียนเริ่มต้น: 100,000 บาท
- การเพิ่มทุน: มีมติอนุมัติเพิ่มทุนจดทะเบียนอีก 130 ล้านบาทในเดือนสิงหาคม 2569
- แหล่งเงินทุน: เงินทุนหมุนเวียนของบริษัท
- ผลตอบแทนที่คาดหวัง: เงินปันผล
แหล่งข้อมูล: ข่าวการจัดตั้งบริษัทย่อยและการเพิ่มทุน
2. บริษัทที่เกี่ยวข้องในโครงสร้างธุรกิจเดิมของ DV8
เอกสารที่ปรึกษาทางการเงินอิสระเกี่ยวกับบริษัท DV8 ก่อนเปลี่ยนชื่อเป็น ASTR ระบุการลงทุนในกิจการต่าง ๆ ดังนี้ Capital Market Authority+1
| บริษัท / กิจการ | สัดส่วนที่ระบุ | ลักษณะธุรกิจหรือสถานะ |
|---|---|---|
| Demeter Innovation Co., Ltd. | 100% | ผลิตรายการโทรทัศน์ผ่านดาวเทียมตามเอกสารเดิม |
| DCORP-DLI Joint Venture | 80% | กิจการร่วมค้า |
| Kaspire Co., Ltd. | 49% | สื่อโฆษณาและให้เช่าป้ายโฆษณา |
| Hero Experience Co., Ltd. | 31.5% | ธุรกิจสวนน้ำและสวนสนุก โดยเอกสารระบุว่ากิจการอยู่ในกระบวนการล้มละลาย |
| Hinoki Wood Works Co., Ltd. | 100% | บริษัทที่เชื่อมโยงกับ Demeter Innovation โดยเอกสารระบุว่าปิดดำเนินงาน |
ข้อควรระวัง: รายชื่อข้างต้นเป็นโครงสร้างการลงทุนที่ปรากฏในเอกสารเดิม ไม่ควรถือว่าทุกบริษัทเป็นบริษัทย่อยที่ยังดำเนินงานอยู่ในปัจจุบัน โดยเฉพาะ Kaspire ซึ่งมีสัดส่วนถือหุ้น 49% และ Hero Experience ซึ่งมีสถานะตามเอกสารดังกล่าว
- สรุปสำหรับศึกษาหุ้น ASTR
- บริษัทย่อยที่มีข้อมูลการจัดตั้งใหม่ในปี 2569: Astra Capital Holdings Company Limited ถือหุ้นโดย ASTR 99.98%
- ทิศทางธุรกิจที่ประกาศ: ใช้บริษัทโฮลดิ้งเป็นเครื่องมือสำหรับลงทุนและถือหุ้นในกิจการอื่น
- ประเด็นที่ควรติดตาม: การเพิ่มทุน 130 ล้านบาท การนำเงินไปลงทุนจริง รายได้จากการลงทุน และเงินปันผลที่ได้รับ
- การตรวจสอบเพิ่มเติม: ควรเทียบกับงบการเงินรวมและแบบ 56-1 One Report ล่าสุด เพื่อยืนยันรายชื่อบริษัทย่อย บริษัทร่วม และสัดส่วนถือหุ้นที่เป็นปัจจุบัน
2. โครงสร้างรายได้ของบริษัท
โครงสร้างรายได้ของสายผลิตภัณฑ์หรือกลุ่มธุรกิจ
| งบปี | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้จากการดำเนินงานรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ผลิตภัณฑ์ภายใต้เครื่องหมายการค้าของบริษัทฯ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| อื่น ๆ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
โครงสร้างรายได้จากในประเทศและจากต่างประเทศ
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้จากการดำเนินงานรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้จากในประเทศ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้จากต่างประเทศ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศจีน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศสหราชอาณาจักร (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศอื่น ๆ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
รายได้อื่น ตามที่ระบุในงบการเงิน
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้อื่นรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้อื่นจากการดำเนินงาน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้อื่นนอกเหนือจากการดำเนินงาน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
3. ต้นทุนการบริหาร
การใช้เชื้อเพลิง
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| น้ำมันดีเซล (ลิตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| น้ำมันเบนซิน (ลิตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การใช้ไฟฟ้า
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| ปริมาณการใช้ไฟฟ้ารวม (กิโลวัตต์-ชั่วโมง) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การใช้น้ำ
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| ปริมาณการใช้น้ำรวม (ลูกบาศก์เมตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
จำนวนพนักงานทั้งหมด
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| พนักงานชาย (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| พนักงานหญิง (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| พนักงานรวม (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การจ่ายค่าตอบแทนพนักงาน
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| การจ่ายค่าตอบแทนพนักงาน | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การฝึกอบรมและพัฒนาพนักงาน
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| ค่าใช้จ่ายในการฝึกอบรมและพัฒนา (บาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
ค่าตอบแทนของคณะกรรมการบริษัท
| รายชื่อกรรมการ | วันที่ลาออก/พ้นตำแหน่ง | ค่าเบี้ยประชุมต่อปี | ค่าตอบแทนที่เป็นตัวเงินอื่นๆ | ค่าตอบแทนที่ไม่เป็นตัวเงิน |
| 1. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 2. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 3. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 4. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 5. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 6. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 7. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 8. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 9. | 0.00 | 0.00 | ไม่มี | |
| 10. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 11. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 12. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 13. | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
4. ความเสี่ยงของธุรกิจ
วิเคราะห์ความเสี่ยงของธุรกิจหุ้น ASTR
หุ้น ASTR — บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน)
วิเคราะห์ในมุมธุรกิจและการลงทุน โดยอ้างอิงข้อมูลตลาดหลักทรัพย์ฯ และข้อมูลผลประกอบการปี 2569
หุ้น ASTR มีความเสี่ยงที่ควรติดตามทั้งจากธุรกิจสื่อโฆษณาและอีเวนต์เดิม ผลประกอบการที่ผันผวน ตลอดจนการขยายธุรกิจไปสู่สินทรัพย์ดิจิทัล โดยบริษัทเปลี่ยนชื่อย่อจาก DV8 เป็น ASTR มีผลตั้งแต่วันที่ 13 พฤษภาคม 2569 เป็นต้นมา
- ความเสี่ยงหลักของธุรกิจ
- ความเสี่ยงจากรายได้ธุรกิจสื่อโฆษณาและอีเวนต์
รายได้ขึ้นอยู่กับงบการตลาดของลูกค้า จำนวนงานที่ได้รับ และการตัดสินใจจัดกิจกรรมของภาคธุรกิจ หากเศรษฐกิจชะลอตัว ลูกค้าลดงบโฆษณา หรือเลื่อนการจัดงาน บริษัทอาจมีรายได้ลดลงและใช้กำลังการผลิตได้ไม่เต็มที่ - ความเสี่ยงจากผลขาดทุนและความสามารถในการทำกำไร
ข้อมูลตลาดหลักทรัพย์ฯ ระบุว่าในงวด 6 เดือนแรกของปี 2569 บริษัทมีรายได้รวม 66.79 ล้านบาท และขาดทุนสุทธิ 88.09 ล้านบาท สะท้อนว่าผลประกอบการยังมีแรงกดดันสูง และต้องติดตามว่าบริษัทจะกลับมาสร้างกำไรจากการดำเนินงานได้หรือไม่ - ความเสี่ยงจากการขยายธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัล
การเข้าสู่ธุรกิจรับฝากสินทรัพย์ดิจิทัลเปิดโอกาสสร้างรายได้ใหม่ แต่ก็เพิ่มความเสี่ยงด้านเทคโนโลยี ความปลอดภัยทางไซเบอร์ การปฏิบัติตามกฎเกณฑ์ และต้นทุนการลงทุน หากธุรกิจใหม่เติบโตช้ากว่าคาด อาจไม่สามารถชดเชยรายได้จากธุรกิจเดิมได้ทันเวลา - ความเสี่ยงจากมูลค่าเงินลงทุนและสินทรัพย์ทางการเงิน
หากบริษัทมีเงินลงทุนที่ต้องประเมินมูลค่ายุติธรรม กำไรหรือขาดทุนจากการปรับมูลค่าอาจทำให้กำไรสุทธิผันผวน แม้ผลกระทบดังกล่าวจะไม่จำเป็นต้องเกิดจากรายได้ธุรกิจหลักโดยตรงก็ตาม - ความเสี่ยงในการบริหารเงินทุนและกระแสเงินสด
การขยายธุรกิจใหม่ในช่วงที่ผลประกอบการขาดทุนอาจเพิ่มความจำเป็นในการใช้เงินทุน บริษัทจึงต้องบริหารเงินสด ค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน และเงินลงทุนให้เพียงพอ โดยควรตรวจสอบกระแสเงินสดจากการดำเนินงานและภาระผูกพันในงบการเงินฉบับเต็มประกอบด้วย - ความเสี่ยงจากการแข่งขันและการเปลี่ยนแปลงของตลาด
ธุรกิจสื่อโฆษณาเผชิญการแข่งขันจากผู้ให้บริการรายอื่น รวมถึงแพลตฟอร์มออนไลน์ หากบริษัทไม่สามารถรักษาฐานลูกค้า พัฒนาบริการให้ตอบโจทย์ หรือควบคุมต้นทุนได้ดี อัตรากำไรอาจถูกกดดันต่อเนื่อง
- ความเสี่ยงจากรายได้ธุรกิจสื่อโฆษณาและอีเวนต์
2. ตัวเลขทางการเงินที่นักลงทุนควรจับตา
ข้อมูลจากตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย สำหรับงวดสิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2569 ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย+1
| รายการ | ผลการดำเนินงาน |
|---|---|
| รายได้รวม 6 เดือนแรก | 66.79 ล้านบาท |
| ขาดทุนสุทธิ 6 เดือนแรก | 88.09 ล้านบาท |
| ขาดทุนสุทธิไตรมาส 2 | 56.51 ล้านบาท |
| ขาดทุนสุทธิต่อหุ้น 6 เดือน | 0.054 บาท |
| EBITDA ตามข้อมูล Factsheet | -82.59 ล้านบาท |
ตัวเลขดังกล่าวแสดงให้เห็นว่า ความสามารถในการกลับมาทำกำไรเป็นประเด็นสำคัญที่ต้องติดตาม โดยเฉพาะเมื่อผลขาดทุนสุทธิสูงกว่ารายได้รวมในช่วงครึ่งปีแรก ทั้งนี้ ควรตรวจสอบรายละเอียดรายได้ ค่าใช้จ่าย และกำไรขาดทุนจากเงินลงทุนในงบฉบับเต็ม เพื่อแยกผลกระทบจากธุรกิจหลักและรายการอื่นออกจากกัน
3. ความเสี่ยงด้านราคาหุ้นและมูลค่า
นอกจากความเสี่ยงในการดำเนินธุรกิจ นักลงทุนควรพิจารณาอีก 3 ประเด็น
- ความเสี่ยงด้านมูลค่าหุ้น: หากราคาหุ้นสะท้อนความคาดหวังต่อธุรกิจใหม่ไว้สูง แต่ผลประกอบการไม่เป็นไปตามเป้า ราคาหุ้นอาจถูกปรับลดลงได้
- ความเสี่ยงด้านสภาพคล่องในการซื้อขาย: ควรตรวจสอบมูลค่าซื้อขายจริงและส่วนต่างราคาเสนอซื้อ–เสนอขาย เพราะอาจส่งผลต่อการเข้าซื้อและขายออก
- ความเสี่ยงจากการเพิ่มทุนหรือการระดมทุนในอนาคต: หากบริษัทต้องใช้เงินทุนเพิ่มเพื่อขยายธุรกิจ นักลงทุนควรติดตามเงื่อนไขการระดมทุนและผลกระทบต่อสัดส่วนการถือหุ้น
- สิ่งที่ควรติดตามในงบไตรมาสถัดไป
รายได้จากธุรกิจหลัก
รายได้สื่อโฆษณาและอีเวนต์ฟื้นตัวหรือยัง และมีคำสั่งซื้อหรือสัญญารองรับรายได้ในอนาคตมากน้อยเพียงใด
กระแสเงินสดและเงินลงทุน
บริษัทมีเงินสดเพียงพอสำหรับดำเนินงานและขยายธุรกิจหรือไม่ และยังต้องใช้เงินทุนเพิ่มเติมหรือไม่
ความคืบหน้าธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัล
ธุรกิจใหม่เริ่มสร้างรายได้จริงหรือไม่ มีต้นทุนดำเนินงานเท่าใด และมีความเสี่ยงด้านกฎระเบียบหรือความปลอดภัยที่ต้องจัดการอย่างไร
คุณภาพกำไร
ตรวจสอบว่าผลประกอบการดีขึ้นจากการดำเนินงานจริง หรือเกิดจากกำไรพิเศษและการเปลี่ยนแปลงมูลค่าเงินลงทุน
สรุปความเสี่ยงหุ้น ASTR
ความเสี่ยงสำคัญของ ASTR ในขณะนี้อยู่ที่ผลประกอบการที่ขาดทุน การพึ่งพารายได้จากธุรกิจสื่อและอีเวนต์ที่ผันผวน และความไม่แน่นอนในการสร้างรายได้จากธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัลใหม่
ดังนั้น นักลงทุนควรให้น้ำหนักกับการฟื้นตัวของรายได้ กระแสเงินสด และความสามารถในการลดผลขาดทุน มากกว่าการพิจารณาจากข่าวการขยายธุรกิจเพียงอย่างเดียว ทั้งหมดนี้เป็นการวิเคราะห์ความเสี่ยง ไม่ใช่ข้อสรุปว่าราคาหุ้นจะขึ้นหรือลง และไม่ใช่คำแนะนำซื้อขายเฉพาะบุคคล
5. ผู้ถือหุ้นใหญ่ คณะกรรมการ และผู้บริหาร
รายชื่อผู้ถือหุ้นใหญ่
ข้อมูล ณ วันที่ 05 ต.ค. 2569
| ลำดับ | ผู้ถือหุ้น | จำนวนหุ้น (หุ้น) | %หุ้น |
|---|---|---|---|
| 1 | น.ส. กัญญา ชัยสาธิตพร | 363,791,900 | 22.43 |
| 2 | 210K Capital, LP | 237,600,000 | 14.65 |
| 3 | บริษัท คลิฟ แคปปิตอล จำกัด | 211,200,000 | 13.02 |
| 4 | MOON SG INVESTMENTS PTE. | 188,961,300 | 11.65 |
| 5 | SORA SPIRAL PTE.LTD. | 118,800,000 | 7.32 |
| 6 | ASIASTRATEGY TOPWIN SG PTE. LTD. | 114,638,700 | 7.07 |
| 7 | Mythos Venture Fund I L.P. | 60,000,000 | 3.70 |
| 8 | บริษัท มายทอส บิทยีลด์ จำกัด | 32,400,000 | 2.00 |
| 9 | MR. SIMON MORRIS GEROVICH | 26,400,000 | 1.63 |
| 10 | นาย สุเมธ บุญบรรดารสุข | 25,918,500 | 1.60 |
| 11 | น.ส. ศรีวรรณ รักตพงศ์ไพศาล | 25,154,403 | 1.55 |
| 12 | นาย ธวัช ธนาวุฒิวัฒนา | 17,991,550 | 1.11 |
| 13 | นาย ทรงชัย อัจฉริยหิรัญชัย | 16,790,000 | 1.04 |
| 14 | นาย ธนรัฐ ธนาวุฒิวัฒนา | 16,615,000 | 1.02 |
| 15 | น.ส. ณัฐรวี วงศ์อริยะกวี | 14,707,850 | 0.91 |
คณะกรรมการ และผู้บริหาร
| ลำดับ | รายชื่อ | ตำแหน่ง |
|---|---|---|
| 1 | นาย ชัชวาลย์ เจียรวนนท์ | ประธานกรรมการ, กรรมการอิสระ |
| 2 | นาย เจสัน คิน ฮอย ฟาง | ประธานเจ้าหน้าที่บริหารร่วม, กรรมการ |
| 3 | นาย โชติพันธุ์ เตียวิวัฒน์ | ประธานเจ้าหน้าที่บริหารร่วม, กรรมการ |
| 4 | นาย วิเชฐ ตันติวานิช | รองประธานกรรมการ |
| 5 | นางสาว กัญญา ชัยสาธิตพร | กรรมการ |
| 6 | นาย เควิน จาง | กรรมการ |
| 7 | นาย จอห์น เอ็ดวิน ริกกินส์ | กรรมการ |
| 8 | นาย ธนัท ธนะนิวิฐ | กรรมการ |
| 9 | นาย อดัม เหงียน | กรรมการ |
| 10 | นาย กยูยูน คิม | กรรมการอิสระ |
| 11 | นาย ณัฐวุฒิ พึงเจริญพงศ์ | กรรมการอิสระ, กรรมการตรวจสอบ |
| 12 | นาง พรพริ้ง สุขสันติสุวรรณ | กรรมการอิสระ, ประธานกรรมการตรวจสอบ |
| 13 | นาย อุดร ยอมเจริญ | กรรมการอิสระ, กรรมการตรวจสอบ |
6. พัฒนาการที่สำคัญ
พัฒนาการที่สำคัญ หุ้น ASTR
บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน)
หุ้น ASTR ดำเนินธุรกิจเกี่ยวกับการจัดหา ผลิต และร่วมผลิตสื่อโฆษณา ณ จุดขาย การจัดงานอีเวนต์ และการผลิตสื่อออนไลน์ โดยพัฒนาการของบริษัทควรพิจารณาทั้งการปรับตัวของธุรกิจสื่อ การขยายโอกาสทางธุรกิจ และการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างองค์กรที่อาจส่งผลต่อการเติบโตในอนาคต
พัฒนาการสำคัญตามช่วงเวลา
- จุดเริ่มต้นและการดำเนินธุรกิจระยะยาว
บริษัทก่อตั้งเมื่อวันที่ 29 มิถุนายน 2521 และเข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์เมื่อวันที่ 9 กรกฎาคม 2522 สะท้อนถึงการดำเนินธุรกิจในตลาดทุนมาอย่างยาวนาน - การดำเนินธุรกิจสื่อโฆษณาและการตลาด
บริษัทดำเนินธุรกิจครอบคลุมการจัดหา ผลิต หรือร่วมผลิตสื่อโฆษณา ณ จุดขาย ซึ่งเชื่อมโยงกับการสื่อสารการตลาดของแบรนด์และร้านค้า รวมถึงการจัดงานอีเวนต์และการผลิตสื่อออนไลน์ - โอกาสในการขยายช่องทางธุรกิจ
การมีบริการทั้งสื่อ ณ จุดขาย งานอีเวนต์ และสื่อออนไลน์ เปิดโอกาสให้บริษัทพัฒนาบริการแบบครบวงจรแก่ลูกค้า อย่างไรก็ตาม ยังต้องติดตามผลประกอบการและข้อมูลบริษัทเพิ่มเติมเพื่อประเมินว่าการขยายบริการสร้างรายได้เพิ่มขึ้นจริงเพียงใด - พัฒนาการด้านโครงสร้างบริษัทในปี 2569
ในเดือนสิงหาคม 2569 ตลาดหลักทรัพย์เผยแพร่ข่าวของ ASTR เกี่ยวกับการจัดตั้งบริษัทย่อยแห่งใหม่ และการได้รับหนังสือเกี่ยวกับสัญญาซื้อขายหุ้นจากผู้ถือหุ้นรายใหญ่ทางอ้อม ซึ่งเป็นประเด็นที่ควรติดตามเพื่อประเมินทิศทางโครงสร้างธุรกิจและผลกระทบต่อบริษัท
หมายเหตุ: ควรตรวจสอบรายละเอียดของบริษัทย่อยและสัญญาซื้อขายหุ้นจากเอกสารแจ้งข่าวฉบับเต็มก่อนสรุปผลกระทบ
ประเด็นสำคัญที่นักลงทุนควรติดตาม
- ผลประกอบการ: ปี 2567 บริษัทมีกำไรสุทธิ 3.43 ล้านบาท ก่อนขาดทุนสุทธิ 38.82 ล้านบาทในปี 2568 และขาดทุนสุทธิ 88.09 ล้านบาทในงวด 6 เดือนแรกของปี 2569
ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย - ความสามารถในการฟื้นตัว: ต้องติดตามรายได้จากธุรกิจหลัก การควบคุมค่าใช้จ่าย และความสามารถในการกลับมาทำกำไร
- การขยายธุรกิจ: ตรวจสอบว่าบริษัทย่อยแห่งใหม่และการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างผู้ถือหุ้นจะช่วยเพิ่มรายได้หรือสร้างภาระต้นทุนอย่างไร
- การเปิดเผยข้อมูล: ควรอ่านรายงานประจำปี 2568 และข่าวแจ้งตลาดหลักทรัพย์ประกอบการวิเคราะห์
สรุป: พัฒนาการของ ASTR ที่น่าติดตามคือการต่อยอดธุรกิจสื่อโฆษณาและอีเวนต์ ควบคู่กับความเปลี่ยนแปลงด้านโครงสร้างบริษัทในปี 2569 แต่โจทย์สำคัญยังอยู่ที่การฟื้นฟูผลประกอบการและพิสูจน์ว่าการดำเนินธุรกิจสามารถสร้างกำไรได้อย่างยั่งยืน
7. งบการเงิน
งบแสดงฐานะทางการเงิน
| งบปี 2566 01 ม.ค. 2566 – 31 ธ.ค. 2566 | งบปี 2567 01 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 2568 01 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | งบ 6 เดือน/2568 01 ม.ค. 2568 – 30 มิ.ย. 2568 | งบ 6 เดือน/2569 01 ม.ค. 2569 – 30 มิ.ย. 2569 | |
|---|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม |
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด | 475.30 | 644.95 | 778.27 | 631.92 | 702.44 |
| ลูกหนี้และตั๋วเงินรับการค้าสุทธิ | 111.19 | 101.10 | 88.37 | 97.62 | 89.20 |
| สินค้าคงเหลือ | – | – | – | – | – |
| รวมสินทรัพย์หมุนเวียน | 713.37 | 766.40 | 980.37 | 749.02 | 853.31 |
| ที่ดินอาคารและอุปกรณ์สุทธิ | – | – | 21.91 | – | 30.60 |
| รวมสินทรัพย์ไม่หมุนเวียน | 104.79 | 55.48 | 54.77 | 46.07 | 88.00 |
| รวมสินทรัพย์ | 818.17 | 821.88 | 1,035.14 | 795.09 | 941.31 |
| เงินเบิกเกินบัญชีและเงินกู้ยืม | – | – | – | – | – |
| เจ้าหนี้และตั๋วเงินจ่ายการค้าสุทธิ | 42.15 | 42.38 | 42.80 | 33.78 | 39.21 |
| หนี้สินระยะยาวที่ถึงกำหนดชำระภายในหนึ่งปี | – | – | – | – | – |
| รวมหนี้สินหมุนเวียน | 44.01 | 44.76 | 46.38 | 36.31 | 41.89 |
| รวมหนี้สินไม่หมุนเวียน | 14.45 | 13.99 | 19.41 | 13.27 | 18.56 |
| รวมหนี้สิน | 58.46 | 58.76 | 65.79 | 49.58 | 60.45 |
| ทุนจดทะเบียน | 1,072.81 | 1,072.81 | 1,072.81 | 1,072.81 | 1,072.81 |
| ทุนที่ออกและชำระเต็มมูลค่า | 791.95 | 791.95 | 973.16 | 791.95 | 973.16 |
| ส่วนเกิน(ต่ำกว่า)มูลค่าหุ้น | – | – | 60.40 | – | 60.40 |
| กำไร(ขาดทุน)สะสม | -36.15 | -32.73 | -71.11 | -54.05 | -159.20 |
| หุ้นทุนรับซื้อคืน | – | – | – | – | – |
| หุ้นที่ถือโดยบริษัทย่อย | – | – | – | – | – |
| องค์ประกอบอื่นของส่วนของผู้ถือหุ้น | – | – | – | 0.42 | – |
| – ส่วนเกิน (ต่ำกว่า) ทุน | – | – | – | – | – |
| รวมส่วนของผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ | 755.80 | 759.23 | 962.45 | 738.32 | 874.36 |
| ส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย | 3.90 | 3.89 | 6.90 | 7.19 | 6.51 |
งบกำไรขาดทุนเบ็ดเสร็จ
| งบปี 2566 01 ม.ค. 2566 – 31 ธ.ค. 2566 | งบปี 2567 01 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 2568 01 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | งบ 6 เดือน/2568 01 ม.ค. 2568 – 30 มิ.ย. 2568 | งบ 6 เดือน/2569 01 ม.ค. 2569 – 30 มิ.ย. 2569 | |
|---|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม |
| รายได้จากการดำเนินธุรกิจ | 134.63 | 141.76 | 148.22 | 72.64 | 62.77 |
| รายได้อื่น | 5.72 | 8.69 | 7.35 | 4.09 | 4.02 |
| รวมรายได้ | 140.36 | 150.45 | 155.57 | 76.73 | 66.79 |
| ต้นทุน | 99.16 | 97.03 | 110.39 | 60.66 | 50.27 |
| ค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร | 59.37 | 34.69 | 55.31 | 29.58 | 43.47 |
| รวมต้นทุนและค่าใช้จ่าย | 175.91 | 144.22 | 176.05 | 95.25 | 93.74 |
| EBITDA | -28.45 | 11.16 | -30.27 | -17.60 | -82.59 |
| ค่าเสื่อมและค่าตัดจำหน่าย | 7.10 | 6.80 | 8.51 | 4.01 | 5.26 |
| กำไร (ขาดทุน) ก่อนต้นทุนทางการเงิน และภาษีเงินได้ | -35.55 | 4.35 | -38.78 | -21.61 | -87.84 |
| กำไร(ขาดทุน)สุทธิ : ผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ | -35.71 | 3.43 | -38.82 | -21.44 | -88.09 |
| กำไรต่อหุ้น (บาท) | -0.03 | 0.00 | -0.03 | -0.02 | -0.05 |
งบกระแสเงินสด
| งบปี 2566 01 ม.ค. 2566 – 31 ธ.ค. 2566 | งบปี 2567 01 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 2568 01 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | งบ 6 เดือน/2568 01 ม.ค. 2568 – 30 มิ.ย. 2568 | งบ 6 เดือน/2569 01 ม.ค. 2569 – 30 มิ.ย. 2569 | |
|---|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม | งบรวม |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมดำเนินงาน | 28.98 | 18.97 | 10.38 | -9.68 | -28.84 |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมลงทุน | -22.32 | 153.52 | -122.77 | -9.55 | -44.89 |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมจัดหาเงิน | 347.34 | -2.84 | 238.30 | -1.21 | -2.11 |
| เงินสดสุทธิ | 354.00 | 169.65 | 125.91 | -20.44 | -75.84 |
วงจรเงินสด วงจรเงินสดปรับข้อมูลเต็มปี
| งบปี 2567 01 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | งบปี 2568 01 ม.ค. 2568 – 31 ธ.ค. 2568 | งบ 6 เดือน/2568 01 ม.ค. 2568 – 30 มิ.ย. 2568 | งบ 6 เดือน/2569 01 ม.ค. 2569 – 30 มิ.ย. 2569 | |
|---|---|---|---|---|
| อัตราส่วนหมุนเวียนลูกหนี้การค้า (เท่า) | 1.34 | 1.56 | 1.62 | 1.48 |
| ระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย (วัน) | 273.30 | 233.29 | 224.91 | 246.43 |
| อัตราส่วนหมุนเวียนสินค้าคงเหลือ (เท่า) | – | – | – | – |
| ระยะเวลาขายสินค้าเฉลี่ย (วัน) | – | – | – | – |
| อัตราส่วนหมุนเวียนเจ้าหนี้การค้า (เท่า) | 2.30 | 2.59 | 3.53 | 2.74 |
| ระยะเวลาชำระหนี้เจ้าหนี้การค้า (วัน) | 158.99 | 140.82 | 103.26 | 133.21 |
| วงจรเงินสด (วัน) | 114.31 | 92.47 | 121.65 | 113.22 |
8. วิเคราะห์กราฟเทคนิค
วิเคราะห์กราฟเทคนิค หุ้น ASTR
บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน) | สไตล์เพจหุ้นสายเทคนิค
ราคาปิดล่าสุดที่ตรวจสอบได้
3.50 บาท
-0.08 บาท (-2.23%)
ข้อมูลวันที่ 26 ต.ค. 2569 จาก SETTRADE
มุมมองทางเทคนิค
ระวังแรงขาย
ราคายังอยู่ในช่วงปรับฐาน ต้องรอสัญญาณกลับตัวที่ชัดเจน
จับตาให้ดี! ASTR กำลังเผชิญแรงกดดันหลังราคาถอยลงจากบริเวณ 3.80–3.90 บาท นักลงทุนควรติดตามว่าบริเวณแนวรับจะมีแรงซื้อกลับเข้ามาพยุงราคาได้หรือไม่ ก่อนประเมินโอกาสฟื้นตัวรอบใหม่
- อ่านพฤติกรรมราคา: ASTR กำลังอยู่ในจังหวะไหน?
แนวโน้มระยะสั้น: อ่อนตัว
ราคาปรับจาก 3.84 บาท วันที่ 12 ต.ค. ลงมาปิดที่ 3.50 บาท วันที่ 26 ต.ค. สะท้อนแรงขายต่อเนื่องในช่วงดังกล่าว
แรงซื้อกลับ: ยังต้องพิสูจน์
วันที่ 26 ต.ค. ราคาลงแตะ 3.44 บาท ก่อนปิดที่ 3.50 บาท ต้องติดตามว่าจะยืนเหนือแนวรับได้ต่อเนื่องหรือไม่
สภาพคล่อง: ค่อนข้างต่ำ
มีปริมาณซื้อขาย 26,800 หุ้น มูลค่าประมาณ 93,390 บาท ในวันที่ 26 ต.ค. จึงควรระวังความผันผวนและส่วนต่างราคาเสนอซื้อ–ขาย - แนวรับ–แนวต้านที่ต้องจับตา
ระดับด้านล่างเป็นโซนวิเคราะห์จากพฤติกรรมราคาในอดีตที่ตรวจสอบได้ ไม่ใช่ราคาที่รับประกันว่าจะเกิดการกลับตัว
3.58–3.62
แนวต้านถัดไป
ด่านทดสอบแรงซื้อ
หากผ่านได้และมีวอลุ่มสนับสนุน จะช่วยให้ภาพระยะสั้นดีขึ้น
3.70–3.84
แนวต้านสำคัญ
โซนที่ต้องผ่านให้ได้
เป็นบริเวณราคาปิดและราคาซื้อขายเดิมในช่วงกลางเดือน ต.ค.
3.44–3.48
แนวรับใกล้
จุดวัดใจแรงรับ
หากราคาไม่หลุดและเกิดแท่งเทียนกลับตัว จะเป็นสัญญาณบวกเบื้องต้น
3.28–3.34
แนวรับถัดไป
กรณีหลุดแนวรับใกล้
เป็นโซนราคาที่เคยซื้อขายในช่วงต้นเดือน ต.ค. ไม่ใช่เป้าหมายราคาที่แน่นอน - กลยุทธ์เทรดตามสถานการณ์
สถานการณ์ แผนติดตาม
ยืนเหนือ 3.44–3.48 ได้ รอสัญญาณแท่งเทียนกลับตัวและวอลุ่มเพิ่ม
ผ่าน 3.58–3.62 ได้ ประเมินโอกาสทดสอบแนวต้าน 3.70–3.84
หลุด 3.44 ระวังแรงขายต่อ และพิจารณาความเสี่ยงก่อนเข้าซื้อ
ราคาขึ้นแต่ไม่มีวอลุ่ม ระวังแรงซื้อไม่ต่อเนื่องและการกลับตัวลง
สำหรับสายเทคนิค ไม่ควรใช้การแตะแนวรับเพียงอย่างเดียวเป็นสัญญาณซื้อ โดยเฉพาะหุ้นที่มีมูลค่าซื้อขายต่ำ - ปัจจัยพื้นฐานที่ต้องดูควบคู่
ข้อมูล SET ระบุว่า ASTR ประกอบธุรกิจด้านสื่อและโฆษณา ณ จุดขาย การจัดงาน และการผลิตสื่อออนไลน์ โดยงบการเงินครึ่งแรกปี 2569 รายงานรายได้รวม 66.79 ล้านบาท และขาดทุนสุทธิ 88.09 ล้านบาท
ประเด็นนี้ทำให้การติดตามหุ้นควรพิจารณาทั้งกราฟราคาและความสามารถในการฟื้นตัวของผลประกอบการ ไม่ควรตัดสินใจจากกราฟเพียงด้านเดียว
สรุปแบบเพจหุ้นสายเทคนิค
ASTR — ยังต้องรอการยืนยันกลับตัว
แนวโน้มระยะสั้นยังอ่อนตัว แนวรับ 3.44–3.48 บาทเป็นโซนสำคัญที่ต้องเฝ้าระวัง ขณะที่ 3.58–3.62 บาทเป็นด่านแรกที่ต้องผ่านเพื่อให้ภาพเริ่มดีขึ้น หากหลุดแนวรับต้องระวังแรงขายรอบใหม่
แนวโน้มระยะสั้น
อ่อนตัว
กลยุทธ์
รอสัญญาณยืนยัน
ความเสี่ยงสำคัญ
สภาพคล่องต่ำและผลประกอบการ
9. สรุปผลการวิเคราะห์
หุ้น ASTR คืออะไร? ทำความรู้จักแอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ เจาะลึกธุรกิจ ผลประกอบการ งบการเงิน ความเสี่ยง และข้อมูลสำคัญสำหรับนักลงทุน
วิเคราะห์หุ้น ASTR บริษัท แอสตรา เอ็นเตอร์ไพรส์ จำกัด (มหาชน)
สไตล์เพจหุ้นสายเทคนิค | วิเคราะห์พื้นฐานธุรกิจ งบการเงิน ความเสี่ยง และแนวทางติดตามหุ้น
ASTR
ตลาดหลักทรัพย์ mai
3.50 บาท
ราคาปิด 27 ต.ค. 2569
มูลค่าหลักทรัพย์
5,676.77 ล้านบาท
P/BV ประมาณ 6.49 เท่า
ข้อมูลอ้างอิงจากตลาดหลักทรัพย์ฯ โดย ASTR ดำเนินธุรกิจจัดหา ผลิต หรือร่วมผลิตสื่อโฆษณา ณ จุดขาย จัดงานอีเวนต์ และผลิตสื่อออนไลน์
ประเด็นสำคัญ: ASTR เป็นหุ้นที่ต้องติดตามการฟื้นตัวของรายได้และความสามารถในการกลับมาทำกำไรอย่างใกล้ชิด เพราะผลประกอบการครึ่งแรกปี 2569 อ่อนแอลงมาก ขณะที่มูลค่าทางบัญชีต่อหุ้นยังต่ำกว่าราคาตลาดอย่างมีนัยสำคัญ
1. วิเคราะห์ผลประกอบการ หน่วย: ล้านบาท ยกเว้นกำไรต่อหุ้น
| รายการ | ปี 2567 | ปี 2568 | 6 เดือน 2569 |
|---|---|---|---|
| รายได้รวม | 150.45 | 155.57 | 66.79 |
| EBITDA | 11.16 | -30.27 | -82.59 |
| กำไรสุทธิ | 3.43 | -38.82 | -88.09 |
| สินทรัพย์รวม | 821.88 | 1,035.14 | 941.31 |
| หนี้สินรวม | 58.76 | 65.79 | 60.45 |
ที่มา: ผลประกอบการสำคัญของตลาดหลักทรัพย์ฯ และงบการเงินงวดสิ้นสุด 30 มิ.ย. 2569
สัญญาณที่ต้องระวัง
- รายได้ลดลง: รายได้รวม 6 เดือนแรกปี 2569 อยู่ที่ 66.79 ล้านบาท ลดลงประมาณ 12.95% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน
- ขาดทุนเพิ่มขึ้น: ขาดทุนสุทธิ 88.09 ล้านบาท เทียบกับขาดทุน 21.44 ล้านบาทในช่วงเดียวกันของปี 2568
- ประสิทธิภาพการดำเนินงานอ่อนแอ: EBITDA ติดลบ 82.59 ล้านบาท สะท้อนว่าธุรกิจยังสร้างผลตอบแทนจากการดำเนินงานได้ไม่เพียงพอ
- ส่วนของผู้ถือหุ้นลดลง: จาก 962.45 ล้านบาท ณ สิ้นปี 2568 เหลือ 874.36 ล้านบาท ณ สิ้นเดือนมิถุนายน 2569
ตัวเลขเหล่านี้ชี้ว่าการฟื้นตัวของ ASTR ยังต้องพิสูจน์ด้วยผลประกอบการจริง ไม่ใช่อาศัยการเคลื่อนไหวของราคาหุ้นเพียงอย่างเดียว
- วิเคราะห์กราฟเทคนิค ASTR
จากข้อมูลราคาล่าสุดที่ตรวจสอบได้ ณ วันที่ 27 ตุลาคม 2569 ราคาปิดอยู่ที่ 3.50 บาท ลดลง 0.08 บาท หรือ 2.23% ในวันดังกล่าว โดยกรอบราคา 52 สัปดาห์อยู่ที่ 2.84–6.60 บาท
แนวรับ–แนวต้านที่ควรติดตาม
3.60–3.80
แนวต้านใกล้
ติดตามแรงซื้อและการผ่านกรอบราคาเหนือ 3.60 บาท
3.40–3.50
โซนราคาใกล้ปัจจุบัน
เฝ้าดูว่าราคาสามารถยืนเหนือบริเวณนี้ได้หรือไม่
2.84–3.20
โซนรับถัดไปที่ต้องเฝ้าระวัง
2.84 บาทเป็นจุดต่ำสุดในกรอบ 52 สัปดาห์ที่รายงาน
หมายเหตุ: ระดับราคาข้างต้นเป็นกรอบเฝ้าระวังเบื้องต้น ไม่ใช่แนวรับ–แนวต้านที่ยืนยันจากกราฟแท่งเทียนและปริมาณซื้อขายครบชุด ควรตรวจสอบกราฟรายวันและรายสัปดาห์ก่อนใช้ตัดสินใจ
แผนติดตามตามสไตล์เพจหุ้นสายเทคนิค
- กรณีบวก: ราคาผ่าน 3.60–3.80 บาทได้ พร้อมปริมาณซื้อขายเพิ่มขึ้น อาจเป็นสัญญาณให้ติดตามแรงซื้อรอบใหม่
- กรณีแกว่งตัว: ราคาอยู่ในช่วง 3.40–3.60 บาท ให้รอทิศทางชัดเจน ไม่ไล่ราคา
- กรณีลบ: หากหลุดโซน 3.40 บาท ควรประเมินความเสี่ยงขาลงและแนวรับถัดไปใหม่
ยังไม่ควรสรุปว่ากราฟกลับเป็นขาขึ้นจนกว่าจะเห็นการยืนเหนือแนวต้านได้อย่างมีนัยสำคัญ
3. วิเคราะห์มูลค่าหุ้น: ถูกหรือแพง?
| ตัวชี้วัด | ข้อมูล ASTR | ความหมาย |
|---|---|---|
| P/E | ไม่มีค่า | ขาดทุน จึงประเมินด้วย P/E ได้ยาก |
| P/BV | 6.49 เท่า | ราคาสูงกว่ามูลค่าทางบัญชีต่อหุ้นมาก |
| มูลค่าทางบัญชีต่อหุ้น | 0.54 บาท | ต่ำกว่าราคาตลาด 3.50 บาท |
| EBITDA | -82.59 ล้านบาท | การดำเนินงานยังไม่สร้าง EBITDA เป็นบวก |
ข้อมูล ณ งวดล่าสุดที่ตลาดหลักทรัพย์รายงาน
มุมมอง: ASTR ไม่ได้มีลักษณะเป็นหุ้นราคาถูกเมื่อพิจารณาจากมูลค่าทางบัญชี หากตลาดให้มูลค่าเพิ่มจากแผนธุรกิจใหม่ นักลงทุนควรตรวจสอบว่าธุรกิจเหล่านั้นสร้างรายได้ กำไร และกระแสเงินสดได้จริงหรือไม่
4. ประเด็นธุรกิจใหม่และพัฒนาการสำคัญ
ASTR เปลี่ยนชื่อจาก DV8 เป็น ASTR เมื่อวันที่ 13 พฤษภาคม 2569 และมีข่าวเกี่ยวกับการขยายแนวทางลงทุนไปยังสินทรัพย์ดิจิทัล รวมถึงการจัดตั้งบริษัทย่อยใหม่ในปี 2569
เรื่องนี้อาจเป็นทั้งโอกาสและความเสี่ยง โดยควรติดตาม 3 ประเด็นหลัก
- การลงทุนสินทรัพย์ดิจิทัล: วงเงินลงทุนจริง ต้นทุน ผลตอบแทนที่รับรู้ และความผันผวนของมูลค่าสินทรัพย์
- การขยายธุรกิจ: บริษัทย่อยใหม่มีรายได้จากการดำเนินงานจริงหรือยัง และต้องใช้เงินทุนเพิ่มอีกเท่าใด
- คุณภาพกำไร: กำไรจากธุรกิจหลักต้องแยกให้ชัดจากกำไรหรือขาดทุนจากการลงทุน
ยังไม่ควรประเมินมูลค่าธุรกิจใหม่ล่วงหน้าโดยไม่มีข้อมูลผลดำเนินงานรองรับ
- ความเสี่ยงที่นักลงทุนควรจับตา
ความเสี่ยงด้านผลประกอบการ
ขาดทุนสุทธิสะสมเพิ่มขึ้นในงวดครึ่งแรกปี 2569 หากรายได้ไม่ฟื้นตัว บริษัทอาจต้องปรับโครงสร้างต้นทุนหรือหาแหล่งเงินทุนเพิ่มเติม
ความเสี่ยงจากราคาหุ้นและสภาพคล่อง
ราคามีช่วงการเคลื่อนไหวกว้าง และมูลค่าซื้อขายบางวันค่อนข้างต่ำ ทำให้การเข้าออกสถานะจำนวนมากอาจทำได้ยาก
ความเสี่ยงจากสินทรัพย์ดิจิทัล
ต้องประเมินความผันผวน ความเสี่ยงด้านกฎระเบียบ การดูแลสินทรัพย์ และผลกระทบต่อฐานะการเงิน
ข้อสังเกตจากรายงานผู้สอบบัญชี
ข้อมูล Factsheet ระบุความเห็นผู้สอบบัญชีแบบไม่มีเงื่อนไข แต่มีการเน้นเรื่องสำคัญในรายงาน ควรอ่านหมายเหตุที่เกี่ยวข้องในงบล่าสุดเพื่อทราบประเด็นเฉพาะก่อนลงทุน - สรุปมุมมองหุ้น ASTR
สถานะที่ควรติดตามอย่างระมัดระวัง
โอกาส
หากบริษัทฟื้นรายได้ ลดต้นทุน และสร้างผลตอบแทนจากธุรกิจใหม่ได้จริง ก็มีโอกาสที่ตลาดจะกลับมาประเมินมูลค่ากิจการใหม่
ข้อจำกัด
ขาดทุนสูงในครึ่งแรกปี 2569, EBITDA ติดลบ และ P/BV สูง ทำให้ยังมีความไม่แน่นอนทั้งด้านพื้นฐานและราคา
สิ่งที่ต้องรอ
ผลประกอบการไตรมาสถัดไป กระแสเงินสดจากการดำเนินงาน รายละเอียดการลงทุนสินทรัพย์ดิจิทัล และการยืนยันสัญญาณทางเทคนิคด้วยปริมาณซื้อขาย
บทสรุปสำหรับเพจหุ้นสายเทคนิค: ASTR เป็นหุ้นที่มีเรื่องราวการเปลี่ยนแปลงธุรกิจให้ติดตาม แต่โจทย์สำคัญที่สุดคือการเปลี่ยนแผนธุรกิจให้เป็นกำไรจริง สำหรับสายเทรดควรรอการยืนยันแนวโน้มและวางจุดตัดขาดทุนให้ชัดเจน ส่วนสายลงทุนควรรอหลักฐานการฟื้นตัวของงบการเงินก่อนให้น้ำหนักกับการเติบโตในอนาคต
ประเด็นสำคัญที่ต้องติดตาม
- ผลประกอบการ: ปี 2567 บริษัทมีกำไรสุทธิ 3.43 ล้านบาท ก่อนขาดทุนสุทธิ 38.82 ล้านบาทในปี 2568 และขาดทุนสุทธิ 88.09 ล้านบาทในงวด 6 เดือนแรกของปี 2569
ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย - ความสามารถในการฟื้นตัว: ต้องติดตามรายได้จากธุรกิจหลัก การควบคุมค่าใช้จ่าย และความสามารถในการกลับมาทำกำไร
- การขยายธุรกิจ: ตรวจสอบว่าบริษัทย่อยแห่งใหม่และการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างผู้ถือหุ้นจะช่วยเพิ่มรายได้หรือสร้างภาระต้นทุนอย่างไร
- การเปิดเผยข้อมูล: ควรอ่านรายงานประจำปี 2568 และข่าวแจ้งตลาดหลักทรัพย์ประกอบการวิเคราะห์
สรุป: พัฒนาการของ ASTR ที่น่าติดตามคือการต่อยอดธุรกิจสื่อโฆษณาและอีเวนต์ ควบคู่กับความเปลี่ยนแปลงด้านโครงสร้างบริษัทในปี 2569 แต่โจทย์สำคัญยังอยู่ที่การฟื้นฟูผลประกอบการและพิสูจน์ว่าการดำเนินธุรกิจสามารถสร้างกำไรได้อย่างยั่งยืน
ผู้เขียน: ONE REPORT ANALYSIS
อัปเดตล่าสุด: 18 กันยายน 2569
แหล่งข้อมูล: 56-1 One Report / SET / ONEREPORT PDF / STRUCTURE PDF
ตรวจสอบข้อมูลล่าสุด: Q2/2569
วิเคราะห์โดย: ONE REPORT ANALYSIS
