วิเคราะห์ หุ้น THIP บริษัท ทานตะวันอุตสาหกรรม จำกัด (มหาชน) ชื่อย่อ หุ้น คือ THIP อยู่ในหมวดหมู่ธุรกิจ บรรจุภัณฑ์ (Packaging) เป็นส่วนของกลุ่ม สินค้าอุตสาหกรรม (Industrials)
1. ข้อมูลพื้นฐานบริษัท
| วันที่เริ่มต้นซื้อขาย | ทุนจดทะเบียน (ล้านบาท) | หมวดธุรกิจ | ชื่อหุ้น |
|---|---|---|---|
| 21 ธ.ค. 2530 | 500.00 | บรรจุภัณฑ์ (Packaging) | THIP |
ผลิตภัณฑ์และบริการ
ผลิตและจำหน่ายบรรจุภัณฑ์พลาสติกและผลิตภัณฑ์พลาสติก
กำไรต่อหุ้น (บาท)
| งบปี -> | งบปี 2565 31 ธ.ค. 2565 | งบปี 2566 31 ธ.ค. 2566 | งบปี 2567 31 ธ.ค. 2567 | ไตรมาส 1/2567 31 มี.ค. 2567 | ไตรมาส 1/2568 31 มี.ค. 2568 |
|---|---|---|---|---|---|
| กำไรต่อหุ้น (บาท) | 4.03 | 3.21 | 3.66 | 2.02 | 1.64 |
อัตราส่วนสภาพคล่อง (เท่า)
| งบปี -> | งบปี 2566 31 ธ.ค. 2566 | งบปี 2567 31 ธ.ค. 2567 | ไตรมาส 1/2567 31 มี.ค. 2567 | ไตรมาส 1/2568 31 มี.ค. 2568 |
|---|---|---|---|---|
| อัตราส่วนสภาพคล่อง (เท่า) | 4.87 | 3.66 | 3.88 | 2.80 |
การจ่ายปันผล
| รอบผลประกอบการ | เงินปันผล (ต่อหุ้น) | หน่วย | วันจ่ายปันผล | ประเภท |
|---|---|---|---|---|
| 01 ม.ค. 2568 – 30 มิ.ย. 2568 | 0.65 | บาท | 12 ก.ย. 2568 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2567 – 31 ธ.ค. 2567 | 1.00 | บาท | 20 พ.ค. 2568 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2567 – 30 มิ.ย. 2567 | 0.65 | บาท | 12 ก.ย. 2567 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2566 – 31 ธ.ค. 2566 | 1.65 | บาท | 20 พ.ค. 2567 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2565 – 31 ธ.ค. 2565 | 1.75 | บาท | 22 พ.ค. 2566 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2564 – 31 ธ.ค. 2564 | 1.75 | บาท | 17 พ.ค. 2565 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2563 – 31 ธ.ค. 2563 | 1.08 | บาท | 24 พ.ค. 2564 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2563 – 31 ธ.ค. 2563 | 8 : 1 | หุ้น | 24 พ.ค. 2564 | หุ้นปันผล |
| 01 ม.ค. 2563 – 30 มิ.ย. 2563 | 0.50 | บาท | 09 ก.ย. 2563 | เงินปันผล |
| 01 ม.ค. 2562 – 31 ธ.ค. 2562 | 1.25 | บาท | 30 เม.ย. 2563 | เงินปันผล |
ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุกิจ
ทรัพย์สินที่ใช้ในการประกอบธุรกิจหุ้น THIP – บริษัท ทานตะวันอุตสาหกรรม จำกัด (มหาชน)
THIP ดำเนินธุรกิจผลิตและจำหน่ายบรรจุภัณฑ์พลาสติกและผลิตภัณฑ์พลาสติก ภายใต้แบรนด์ต่าง ๆ เช่น SUNZIP, SUNBAG, Kitchen Neat และผลิตภัณฑ์พลาสติกสำหรับอุตสาหกรรมอาหารและเครื่องดื่ม
ทรัพย์สินหลักที่ใช้ในการดำเนินธุรกิจ
🏭 1. โรงงานผลิตบรรจุภัณฑ์พลาสติก
โรงงานผลิตในจังหวัดนครปฐม
อาคารโรงงานและคลังสินค้า
ระบบสาธารณูปโภคภายในโรงงาน
โรงงานใหม่ในประเทศเวียดนามเพื่อรองรับการขยายกำลังการผลิต
⚙️ 2. เครื่องจักรและสายการผลิต
เครื่องเป่าฟิล์มพลาสติก (Blown Film)
เครื่องพิมพ์บรรจุภัณฑ์
เครื่องตัดและเชื่อมถุงพลาสติก
เครื่องผลิตถุงซิปล็อก
เครื่องผลิตหลอดพลาสติก
ระบบตรวจสอบคุณภาพสินค้าอัตโนมัติ
📦 3. คลังสินค้าและศูนย์กระจายสินค้า
คลังเก็บวัตถุดิบเม็ดพลาสติก
คลังเก็บสินค้าสำเร็จรูป
ระบบบริหารจัดการสินค้าคงคลัง
🚚 4. ยานพาหนะและระบบขนส่ง
รถบรรทุกสำหรับขนส่งสินค้า
อุปกรณ์ขนถ่ายสินค้า
ระบบโลจิสติกส์และกระจายสินค้า
🧪 5. ทรัพย์สินด้านการวิจัยและพัฒนา (R&D)
ห้องปฏิบัติการทดสอบคุณภาพ
เครื่องมือพัฒนาบรรจุภัณฑ์นวัตกรรม
เทคโนโลยีบรรจุภัณฑ์รักษ์โลกและรีไซเคิล
🏢 6. ที่ดิน อาคารสำนักงาน และทรัพย์สินสนับสนุน
อาคารสำนักงาน
ที่ดินโรงงาน
ระบบคอมพิวเตอร์และ ERP
ระบบบริหารการผลิตและควบคุมคุณภาพ
💡 7. สินทรัพย์ไม่มีตัวตน
เครื่องหมายการค้า SUNZIP, SUNBAG, Kitchen Neat และแบรนด์อื่น ๆ
ฐานลูกค้าในประเทศและต่างประเทศ
สิทธิบัตรและองค์ความรู้ด้านบรรจุภัณฑ์พลาสติก
สรุป
สินทรัพย์ที่มีความสำคัญต่อ THIP มากที่สุด คือ โรงงานผลิตบรรจุภัณฑ์พลาสติก, เครื่องจักรการผลิต, คลังสินค้า และแบรนด์สินค้า ซึ่งเป็นหัวใจในการสร้างรายได้จากธุรกิจบรรจุภัณฑ์พลาสติกและผลิตภัณฑ์อุปโภคบริโภคทั้งในประเทศไทยและตลาดส่งออก
กลุ่มบริษัทในเครือ
กลุ่มบริษัทในเครือของหุ้น THIP – บริษัท ทานตะวันอุตสาหกรรม จำกัด (มหาชน)
THIP ดำเนินธุรกิจหลักด้านการผลิตและจำหน่ายบรรจุภัณฑ์พลาสติก รวมถึงผลิตภัณฑ์พลาสติกสำหรับอุปโภคบริโภค โดยมีบริษัทแม่คือ บริษัท ทานตะวัน จำกัด ซึ่งถือหุ้นใหญ่กว่า 56% ของ THIP
จากข้อมูลโครงสร้างธุรกิจและรายงานบริษัท พบว่ากลุ่มธุรกิจของ THIP ประกอบด้วยบริษัทที่เกี่ยวข้องกับการผลิตบรรจุภัณฑ์และสินค้าอุปโภคบริโภคจากพลาสติกเป็นหลัก
ธุรกิจหลักในกลุ่ม THIP
🏭 ธุรกิจบรรจุภัณฑ์พลาสติก (Plastic Packaging)
ถุงซิปล็อก (Zipper Bags)
ถุงเก็บอาหาร
ฟิล์มห่ออาหาร
บรรจุภัณฑ์สำหรับอาหารและเครื่องดื่ม
บรรจุภัณฑ์อุตสาหกรรม
🏠 ธุรกิจสินค้าอุปโภคบริโภค
ผลิตภัณฑ์จัดเก็บอาหารภายในบ้าน
ผลิตภัณฑ์พลาสติกสำหรับใช้ในครัวเรือน
สินค้าแบรนด์ Sunzip และแบรนด์ภายในกลุ่ม
🌏 ธุรกิจส่งออก
จำหน่ายสินค้าไปยังประเทศในเอเชีย ยุโรป อเมริกา และตะวันออกกลาง
รับจ้างผลิต (OEM) ให้กับลูกค้าทั้งในและต่างประเทศ
ทรัพย์สินสำคัญของกลุ่ม THIP
✅ โรงงานผลิตบรรจุภัณฑ์พลาสติก
✅ เครื่องจักรผลิตฟิล์มพลาสติกและถุงซิปล็อก
✅ เครื่องเป่าฟิล์มและเครื่องพิมพ์บรรจุภัณฑ์
✅ เครื่องตัดและเชื่อมถุงอัตโนมัติ
✅ คลังสินค้าและศูนย์กระจายสินค้า
✅ เครื่องหมายการค้า (Brand) และสิทธิบัตรที่เกี่ยวข้องกับบรรจุภัณฑ์พลาสติก
จุดเด่นของกลุ่มบริษัท
เป็นผู้ผลิตถุงซิปล็อกรายใหญ่ของประเทศไทย
มีฐานลูกค้าทั้งในประเทศและต่างประเทศ
สินค้าเกี่ยวข้องกับอุตสาหกรรมอาหารซึ่งมีความต้องการต่อเนื่อง
มีแบรนด์สินค้าเป็นของตนเองและรับจ้างผลิต OEM ควบคู่กันไป
2. โครงสร้างรายได้ของบริษัท
โครงสร้างรายได้ของสายผลิตภัณฑ์หรือกลุ่มธุรกิจ
| งบปี | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้จากการดำเนินงานรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ผลิตภัณฑ์ภายใต้เครื่องหมายการค้าของบริษัทฯ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| อื่น ๆ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
โครงสร้างรายได้จากในประเทศและจากต่างประเทศ
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้จากการดำเนินงานรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้จากในประเทศ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้จากต่างประเทศ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศจีน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศสหราชอาณาจักร (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| ประเทศอื่น ๆ (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
รายได้อื่น ตามที่ระบุในงบการเงิน
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| รายได้อื่นรวม (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้อื่นจากการดำเนินงาน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| รายได้อื่นนอกเหนือจากการดำเนินงาน (พันบาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
3. ต้นทุนการบริหาร
การใช้เชื้อเพลิง
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| น้ำมันดีเซล (ลิตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| น้ำมันเบนซิน (ลิตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การใช้ไฟฟ้า
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| ปริมาณการใช้ไฟฟ้ารวม (กิโลวัตต์-ชั่วโมง) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การใช้น้ำ
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| ปริมาณการใช้น้ำรวม (ลูกบาศก์เมตร) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
จำนวนพนักงานทั้งหมด
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| พนักงานชาย (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| พนักงานหญิง (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| พนักงานรวม (คน) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การจ่ายค่าตอบแทนพนักงาน
| 2565 | 2566 | 2567 | |
|---|---|---|---|
| การจ่ายค่าตอบแทนพนักงาน | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
การฝึกอบรมและพัฒนาพนักงาน
| งบปี -> | 2565 | 2566 | 2567 |
|---|---|---|---|
| ค่าใช้จ่ายในการฝึกอบรมและพัฒนา (บาท) | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
ค่าตอบแทนของคณะกรรมการบริษัท
| รายชื่อกรรมการ | วันที่ลาออก/พ้นตำแหน่ง | ค่าเบี้ยประชุมต่อปี | ค่าตอบแทนที่เป็นตัวเงินอื่นๆ | ค่าตอบแทนที่ไม่เป็นตัวเงิน |
| 1. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 2. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 3. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 4. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 5. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 6. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 7. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 8. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 9. | 0.00 | 0.00 | ไม่มี | |
| 10. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 11. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 12. | – | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
| 13. | 0.00 | 0.00 | ไม่มี |
4. ความเสี่ยงของธุรกิจ
วิเคราะห์ความเสี่ยงธุรกิจหุ้น THIP – บริษัท ทานตะวันอุตสาหกรรม จำกัด (มหาชน)
THANTAWAN INDUSTRY PUBLIC COMPANY LIMITED (THIP) เป็นผู้ผลิตและจำหน่ายบรรจุภัณฑ์พลาสติก โดยเฉพาะหลอดพลาสติก หลอดใช้ในเครื่องดื่ม บรรจุภัณฑ์อาหารและเครื่องดื่ม รวมถึงผลิตภัณฑ์พลาสติกชนิดต่าง ๆ ให้กับลูกค้าทั้งในและต่างประเทศ
ความเสี่ยงสำคัญของ THIP
ความเสี่ยงด้านกฎหมายและสิ่งแวดล้อม
กฎระเบียบเกี่ยวกับสิ่งแวดล้อม การรีไซเคิล และการจำกัดการใช้พลาสติกมีแนวโน้มเข้มงวดขึ้นทั้งในประเทศไทยและต่างประเทศ ซึ่งอาจเพิ่มต้นทุนการดำเนินงานของบริษัท
สรุปสำหรับนักลงทุน
✅ จุดแข็งของ THIP คือมีความเชี่ยวชาญด้านบรรจุภัณฑ์พลาสติกมายาวนาน มีฐานลูกค้าในกลุ่มอาหารและเครื่องดื่มที่มั่นคง และมีการพัฒนาผลิตภัณฑ์มูลค่าเพิ่มอย่างต่อเนื่อง
⚠️ แต่ความเสี่ยงหลักที่ต้องติดตาม คือ ราคาวัตถุดิบพลาสติก, กระแสรักษ์โลกที่ลดการใช้พลาสติก, การแข่งขันสูง และการพึ่งพาภาคอุปโภคบริโภค
ดังนั้น THIP เป็นหุ้นที่ผลประกอบการผูกกับ ต้นทุนเม็ดพลาสติก + กำลังซื้อผู้บริโภค + ความสามารถในการพัฒนาบรรจุภัณฑ์รักษ์โลก ซึ่งเป็นปัจจัยสำคัญที่นักลงทุนควรติดตามอย่างใกล้ชิดในระยะยาว
ความเสี่ยงจากราคาวัตถุดิบพลาสติกผันผวน
วัตถุดิบหลักของ THIP คือเม็ดพลาสติก ซึ่งมีความเชื่อมโยงกับราคาน้ำมันโลก หากราคาน้ำมันปรับตัวขึ้นอย่างรวดเร็ว จะส่งผลให้ต้นทุนการผลิตสูงขึ้น และอาจกดดันอัตรากำไรของบริษัทได้
ความเสี่ยงจากกระแสรักษ์โลกและการลดใช้พลาสติก
หลายประเทศและผู้ประกอบการรายใหญ่มีนโยบายลดการใช้พลาสติกแบบใช้ครั้งเดียวทิ้ง (Single-use Plastic) ทำให้ความต้องการบรรจุภัณฑ์พลาสติกบางประเภทมีแนวโน้มชะลอตัวในระยะยาว
ความเสี่ยงจากการแข่งขันสูง
ธุรกิจบรรจุภัณฑ์พลาสติกมีผู้ประกอบการจำนวนมากทั้งในประเทศและต่างประเทศ ส่งผลให้เกิดการแข่งขันด้านราคา การรักษาฐานลูกค้า และการพัฒนาผลิตภัณฑ์ใหม่อย่างต่อเนื่อง
ความเสี่ยงจากการพึ่งพาลูกค้ารายใหญ่
หากลูกค้ากลุ่มเครื่องดื่ม อาหาร หรือสินค้าอุปโภคบริโภครายใหญ่ลดคำสั่งซื้อ เปลี่ยนผู้ผลิต หรือชะลอการผลิต อาจส่งผลกระทบต่อรายได้ของบริษัทอย่างมีนัยสำคัญ
ความเสี่ยงจากภาวะเศรษฐกิจชะลอตัว
เมื่อกำลังซื้อผู้บริโภคลดลง ผู้ผลิตสินค้าอุปโภคบริโภคอาจลดกำลังการผลิต ส่งผลให้ความต้องการบรรจุภัณฑ์ลดลงตามไปด้วย
ความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน
THIP มีการส่งออกสินค้าไปต่างประเทศและมีการนำเข้าวัตถุดิบบางส่วน จึงมีความเสี่ยงจากความผันผวนของค่าเงินบาท ซึ่งอาจกระทบต่อรายได้และต้นทุนของบริษัท
ความเสี่ยงจากเทคโนโลยีและนวัตกรรมทดแทน
บรรจุภัณฑ์ทางเลือก เช่น กระดาษ วัสดุชีวภาพ (Bioplastic) และวัสดุรักษ์สิ่งแวดล้อม อาจเข้ามาแทนที่บรรจุภัณฑ์พลาสติกในอนาคต หากบริษัทปรับตัวไม่ทัน อาจสูญเสียส่วนแบ่งตลาดได้
5. ผู้ถือหุ้นใหญ่ คณะกรรมการ และผู้บริหาร
รายชื่อผู้ถือหุ้นใหญ่
ข้อมูล ณ วันที่ 27 ส.ค. 2568
| ลำดับ | ผู้ถือหุ้น | จำนวนหุ้น (หุ้น) | %หุ้น |
|---|---|---|---|
| 1 | บริษัท ทานตะวัน จำกัด | 50,754,375 | 56.39 |
| 2 | บริษัท ไทยเอ็นวีดีอาร์ จำกัด | 12,849,415 | 14.28 |
| 3 | MR. PAUL LIU WAI YIN โดยเจ้าพนักงานพิทักษ์ทรัพย์ของบริษัทเงินทุนหลักทรัพย์การทุนไทย จำกัด (มหาชน) | 4,330,125 | 4.81 |
| 4 | นาย สมเกียรติ ลิมทรง | 1,278,625 | 1.42 |
| 5 | UOB KAY HIAN PRIVATE LIMITED | 1,254,613 | 1.39 |
| 6 | นาย ประเสริฐ คงรักเกียรติยศ | 1,063,800 | 1.18 |
| 7 | นาย ชูวงศ์ เตี่ยนซื่อ | 1,000,000 | 1.11 |
| 8 | MR. HUANG, TSAI-LAI โดยเจ้าพนักงานพิทักษ์ทรัพย์ของบริษัทเงินทุนหลักทรัพย์ การทุนไทย จำกัด (มหาชน) | 947,250 | 1.05 |
| 9 | นาย นิวัฒน์ อธิวัฒนานนท์ | 830,000 | 0.92 |
| 10 | น.ส. ภัทรนันท์ สิริบุญธันยกุล | 802,012 | 0.89 |
| 11 | นาย พงศ์พันธ์ เชาอนาจิณ | 725,000 | 0.81 |
| 12 | นาย ไชยศักดิ์ กระษาปณ์การ | 710,000 | 0.79 |
| 13 | นาย ธีระวุฒิ นวลแสง | 691,700 | 0.77 |
คณะกรรมการ และผู้บริหาร
| ลำดับ | รายชื่อ | ตำแหน่ง |
|---|---|---|
| 1 | นางสาว ศศิธร วงศ์วิไล | ประธานกรรมการบริษัท, กรรมการอิสระ |
| 2 | นาง พจนารถ ปริญภัทร์ภากร | ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร (รักษาการ), กรรมการ |
| 3 | นาย อรรถ เหมวิจิตรพันธ์ | รองประธานกรรมการบริษัท, กรรมการอิสระ, กรรมการตรวจสอบ |
| 4 | นางสาว นฤศสัย มหฐิติรัฐ | กรรมการ |
| 5 | นาย สมสกุล วินิชบุตร | กรรมการ |
| 6 | นาย ทรงพล ชัญมาตรกิจ | กรรมการอิสระ, กรรมการตรวจสอบ |
| 7 | นาย ธนัย ชรินทร์สาร | กรรมการอิสระ |
| 8 | นาย สิงห์ชัย อรุณวุฒิพงศ์ | กรรมการอิสระ, ประธานกรรมการตรวจสอบ |
6. พัฒนาการที่สำคัญ
พัฒนาการที่สำคัญของหุ้น THIP – บริษัท ทานตะวันอุตสาหกรรม จำกัด (มหาชน)
THIP เป็นผู้ผลิตและจำหน่ายบรรจุภัณฑ์พลาสติกและผลิตภัณฑ์พลาสติกแบบครบวงจร โดยเฉพาะบรรจุภัณฑ์สำหรับอาหารและเครื่องดื่ม รวมถึงสินค้าอุปโภคบริโภคต่าง ๆ
1. ปรับธุรกิจสู่ผู้ผลิตบรรจุภัณฑ์มูลค่าเพิ่มสูง
ในช่วงหลายปีที่ผ่านมา THIP ได้ขยายจากการผลิตหลอดพลาสติกแบบดั้งเดิมไปสู่บรรจุภัณฑ์ที่มีนวัตกรรมสูง เช่น บรรจุภัณฑ์อาหาร บรรจุภัณฑ์เพื่อสุขภาพ และผลิตภัณฑ์ที่เป็นมิตรต่อสิ่งแวดล้อม เพื่อรองรับความต้องการของลูกค้าระดับสากลและเพิ่มอัตรากำไรของธุรกิจ
2. พัฒนาแบรนด์สินค้าเพื่อสุขภาพและแม่-เด็ก
บริษัทได้ต่อยอดธุรกิจสู่ผลิตภัณฑ์สำหรับแม่และเด็ก ภายใต้แบรนด์ SUNMUM ซึ่งช่วยลดการพึ่งพารายได้จากธุรกิจบรรจุภัณฑ์เพียงอย่างเดียว และสร้างช่องทางรายได้ที่มีมาร์จิ้นสูงขึ้น
3. เดินหน้ากลยุทธ์ ESG และความยั่งยืน
THIP ได้รับการประเมินหุ้นยั่งยืน SET ESG Ratings ระดับ A ต่อเนื่อง สะท้อนการให้ความสำคัญกับสิ่งแวดล้อม สังคม และธรรมาภิบาล ซึ่งช่วยเสริมภาพลักษณ์และความน่าสนใจต่อกองทุน ESG ทั้งในและต่างประเทศ
4. ลงทุนโครงการ Solar Rooftop ขนาดใหญ่
หนึ่งในพัฒนาการสำคัญล่าสุดคือการติดตั้งระบบผลิตไฟฟ้าพลังงานแสงอาทิตย์บนหลังคาโรงงาน (Solar Rooftop) ซึ่งสามารถผลิตไฟฟ้าได้กว่า 3.45 ล้านกิโลวัตต์ชั่วโมงต่อปี ช่วยลดต้นทุนพลังงานประมาณ 18% ต่อปี และลดการปล่อยก๊าซเรือนกระจกกว่า 2,000 ตันคาร์บอนไดออกไซด์เทียบเท่าต่อปี
5. มุ่งสู่บรรจุภัณฑ์รักษ์โลก
บริษัทพัฒนาผลิตภัณฑ์ที่ตอบโจทย์เศรษฐกิจหมุนเวียน (Circular Economy) และกระแสลดการใช้พลาสติกแบบใช้ครั้งเดียวทิ้ง เพื่อรักษาความสามารถในการแข่งขันในตลาดโลกที่ให้ความสำคัญกับความยั่งยืนมากขึ้น
ประเด็นที่นักลงทุนควรติดตาม
- การเติบโตของธุรกิจบรรจุภัณฑ์อาหารและเครื่องดื่ม
- การขยายตลาดต่างประเทศ
- ผลประโยชน์จากโครงการ Solar Rooftop ที่ช่วยลดต้นทุน
- การพัฒนาผลิตภัณฑ์รักษ์โลกและบรรจุภัณฑ์มูลค่าเพิ่มสูง
- ความสามารถในการรักษาอัตรากำไรท่ามกลางความผันผวนของราคาวัตถุดิบพลาสติก
สรุป: THIP กำลังเปลี่ยนผ่านจากผู้ผลิตบรรจุภัณฑ์พลาสติกแบบดั้งเดิม สู่ธุรกิจบรรจุภัณฑ์นวัตกรรมและธุรกิจที่ให้ความสำคัญกับ ESG มากขึ้น โดยจุดเด่นล่าสุดคือการลงทุนด้านพลังงานสะอาดและการพัฒนาผลิตภัณฑ์มูลค่าเพิ่ม ซึ่งอาจเป็นปัจจัยสนับสนุนการเติบโตระยะยาวของบริษัทได้
7. งบการเงิน
งบแสดงฐานะทางการเงิน
| งบปี 256531 ธ.ค. 2565 | งบปี 256631 ธ.ค. 2566 | งบปี 256731 ธ.ค. 2567 | งบ 6 เดือน/256730 มิ.ย. 2567 | งบ 6 เดือน/256830 มิ.ย. 2568 | |
|---|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบเฉพาะกิจการ | งบเฉพาะกิจการ | งบรวม | งบเฉพาะกิจการ | งบรวม |
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด | 282.12 | 965.43 | 650.42 | 884.90 | 1,045.38 |
| ลูกหนี้และตั๋วเงินรับการค้าสุทธิ | 372.35 | 424.76 | 799.66 | 546.03 | 733.05 |
| สินค้าคงเหลือ | 625.38 | 532.97 | 851.78 | 773.17 | 857.52 |
| รวมสินทรัพย์หมุนเวียน | 1,393.26 | 2,200.63 | 2,498.45 | 2,422.83 | 2,725.06 |
| ที่ดินอาคารและอุปกรณ์สุทธิ | 858.72 | 767.03 | 798.44 | 751.13 | 962.39 |
| รวมสินทรัพย์ไม่หมุนเวียน | 1,631.83 | 965.07 | 1,266.32 | 949.33 | 1,448.41 |
| รวมสินทรัพย์ | 3,025.09 | 3,165.71 | 3,764.77 | 3,372.15 | 4,173.48 |
| เงินเบิกเกินบัญชีและเงินกู้ยืม | – | – | – | – | 99.16 |
| เจ้าหนี้และตั๋วเงินจ่ายการค้าสุทธิ | 294.58 | 319.62 | 514.36 | 501.51 | 706.39 |
| หนี้สินระยะยาวที่ถึงกำหนดชำระภายในหนึ่งปี | – | – | – | – | 2.25 |
| รวมหนี้สินหมุนเวียน | 433.45 | 451.77 | 682.64 | 623.77 | 972.66 |
| รวมหนี้สินไม่หมุนเวียน | 76.43 | 70.65 | 316.65 | 65.59 | 386.55 |
| รวมหนี้สิน | 509.89 | 522.42 | 999.29 | 689.36 | 1,359.21 |
| ทุนจดทะเบียน | 90.00 | 90.00 | 90.00 | 90.00 | 90.00 |
| ทุนที่ออกและชำระเต็มมูลค่า | 90.00 | 90.00 | 90.00 | 90.00 | 90.00 |
| ส่วนเกิน(ต่ำกว่า)มูลค่าหุ้น | 136.80 | 136.80 | 136.80 | 136.80 | 136.80 |
| กำไร(ขาดทุน)สะสม | 2,288.41 | 2,420.22 | 2,540.32 | 2,453.48 | 2,598.37 |
| หุ้นทุนรับซื้อคืน | – | – | – | – | – |
| หุ้นที่ถือโดยบริษัทย่อย | – | – | – | – | – |
| องค์ประกอบอื่นของส่วนของผู้ถือหุ้น | – | -3.73 | -1.64 | 2.51 | -10.91 |
| – ส่วนเกิน (ต่ำกว่า) ทุน | – | – | – | – | – |
| รวมส่วนของผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ | 2,515.21 | 2,643.29 | 2,765.48 | 2,682.79 | 2,814.26 |
| ส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย | – | – | – | – | – |
งบกำไรขาดทุนเบ็ดเสร็จ
| งบปี 256531 ธ.ค. 2565 | งบปี 256631 ธ.ค. 2566 | งบปี 256731 ธ.ค. 2567 | งบ 6 เดือน/256730 มิ.ย. 2567 | งบ 6 เดือน/256830 มิ.ย. 2568 | |
|---|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบเฉพาะกิจการ | งบเฉพาะกิจการ | งบรวม | งบเฉพาะกิจการ | งบรวม |
| รายได้จากการดำเนินธุรกิจ | 4,072.74 | 3,410.93 | 4,275.88 | 1,879.64 | 2,518.51 |
| รายได้อื่น | 55.79 | 70.51 | 66.60 | 61.28 | 14.48 |
| รวมรายได้ | 4,128.53 | 3,481.44 | 4,342.47 | 1,940.92 | 2,532.99 |
| ต้นทุน | 3,298.28 | 2,727.99 | 3,412.85 | 1,479.93 | 2,016.36 |
| ค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร | 408.71 | 413.98 | 510.34 | 232.80 | 292.85 |
| รวมต้นทุนและค่าใช้จ่าย | 3,706.99 | 3,141.97 | 3,923.18 | 1,712.72 | 2,331.61 |
| EBITDA | 564.98 | 487.78 | 574.51 | 301.12 | 294.05 |
| ค่าเสื่อมและค่าตัดจำหน่าย | 143.44 | 148.31 | 155.22 | 72.92 | 92.67 |
| กำไร (ขาดทุน) ก่อนต้นทุนทางการเงิน และภาษีเงินได้ | 421.54 | 339.47 | 419.29 | 228.20 | 201.39 |
| กำไร(ขาดทุน)สุทธิ : ผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ | 363.05 | 288.51 | 328.98 | 181.76 | 148.04 |
| กำไรต่อหุ้น (บาท) | 4.03 | 3.21 | 3.66 | 2.02 | 1.64 |
งบกระแสเงินสด
| งบปี 256531 ธ.ค. 2565 | งบปี 256631 ธ.ค. 2566 | งบปี 256731 ธ.ค. 2567 | งบ 6 เดือน/256730 มิ.ย. 2567 | งบ 6 เดือน/256830 มิ.ย. 2568 | |
|---|---|---|---|---|---|
| ประเภทงบ | งบเฉพาะกิจการ | งบเฉพาะกิจการ | งบรวม | งบเฉพาะกิจการ | งบรวม |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมดำเนินงาน | 519.36 | 478.82 | -58.75 | 35.14 | 487.36 |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมลงทุน | -306.83 | 394.48 | -30.97 | 41.89 | -136.90 |
| เงินสดสุทธิจากกิจกรรมจัดหาเงิน | -170.45 | -190.00 | -227.58 | -157.67 | 67.21 |
| เงินสดสุทธิ | 42.08 | 683.30 | -317.30 | -80.64 | 417.67 |
วงจรเงินสด วงจรเงินสดปรับข้อมูลเต็มปี
งบปี 256631 ธ.ค. 2566 | งบปี 256731 ธ.ค. 2567 | งบ 6 เดือน/256730 มิ.ย. 2567 | งบ 6 เดือน/256830 มิ.ย. 2568 | |
|---|---|---|---|---|
| อัตราส่วนหมุนเวียนลูกหนี้การค้า (เท่า) | 8.56 | 6.98 | 8.15 | 7.68 |
| ระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย (วัน) | 8.56 | 6.98 | 8.15 | 7.68 |
| อัตราส่วนหมุนเวียนสินค้าคงเหลือ (เท่า) | 4.71 | 4.93 | 4.29 | 4.84 |
| ระยะเวลาขายสินค้าเฉลี่ย (วัน) | 77.49 | 74.05 | 85.05 | 75.36 |
| อัตราส่วนหมุนเวียนเจ้าหนี้การค้า (เท่า) | 8.88 | 8.18 | 6.97 | 6.54 |
| ระยะเวลาชำระหนี้เจ้าหนี้การค้า (วัน) | 41.09 | 44.60 | 52.40 | 55.82 |
| วงจรเงินสด (วัน) | 44.96 | 36.44 | 40.80 | 27.22 |
8. วิเคราะห์กราฟเทคนิค
วิเคราะห์กราฟเทคนิคหุ้น THIP (บริษัท ทานตะวันอุตสาหกรรม จำกัด (มหาชน))
ราคาปิดล่าสุดของ THIP อยู่บริเวณ 20.90–21.00 บาท ซึ่งถือว่าอยู่ใกล้จุดต่ำสุดของกรอบ 52 สัปดาห์ที่ 20.60 บาท และต่ำกว่าจุดสูงสุด 52 สัปดาห์ที่ 26.25 บาทพอสมควร
ภาพรวมแนวโน้ม
แนวโน้มหลักยังเป็น Sideway Down
ราคาปรับฐานลงจากโซน 26 บาท ลงมาบริเวณ 21 บาท
แรงซื้อเริ่มกลับเข้ามาบริเวณแนวรับสำคัญ 20.50–21.00 บาท
ปริมาณการซื้อขายค่อนข้างเบาบาง ทำให้การขึ้นลงของราคามีความต่อเนื่องไม่มาก
สัญญาณอินดิเคเตอร์
RSI(14) ประมาณ 47 จุด อยู่ในโซนกลาง ยังไม่เข้าสู่ภาวะ Overbought หรือ Oversold
MACD ยังส่งสัญญาณอ่อนตัวเล็กน้อย แต่เริ่มเข้าใกล้จุดกลับตัว
ADX อยู่ในระดับสูง แสดงว่าตลาดกำลังเลือกทิศทางใหม่
แนวรับสำคัญ
🟢 20.60 บาท (Low 52 สัปดาห์)
🟢 20.80 บาท
🟢 21.00 บาท
หากยืนเหนือ 20.60 บาทได้ มีโอกาสเกิด Technical Rebound
แนวต้านสำคัญ
🔴 21.50 บาท
🔴 22.00 บาท
🔴 23.00 บาท
หากทะลุ 22.00 บาทพร้อม Volume จะเป็นสัญญาณกลับตัวระยะสั้นที่น่าสนใจ
กลยุทธ์ทางเทคนิค
สายเก็งกำไร
ซื้อสะสม 20.80–21.10 บาท
ตัดขาดทุนต่ำกว่า 20.50 บาท
เป้าหมาย 22.00–23.00 บาท
สายลงทุน
THIP เป็นหุ้นปันผลสูง โดย Dividend Yield ล่าสุดอยู่ราว 7% ต่อปี
ระดับราคาปัจจุบันซื้อขายต่ำกว่ามูลค่าทางบัญชี (P/BV ต่ำกว่า 1 เท่า) ทำให้ Downside จำกัดกว่าหุ้นเติบโตหลายตัว
สรุป
📈 THIP อยู่ในช่วงสะสมกำลังบริเวณฐาน 20.60–21.00 บาท
📈 สัญญาณยังไม่เป็นขาขึ้นเต็มตัว แต่เริ่มเห็นโอกาส Technical Rebound
📈 จุดชี้ขาดอยู่ที่การผ่าน 22.00 บาท หากผ่านได้มีลุ้นขึ้นทดสอบ 23.00–24.00 บาท
📉 หากหลุด 20.60 บาท แนวโน้มจะกลับเป็นลบและมีโอกาสลงสร้างจุดต่ำใหม่
9. สรุปผลการวิเคราะห์
| หัวข้อการวิเคราะห์ | คะแนน | คะแนนที่ได้ |
|---|---|---|
| 1. ข้อมูลพื้นฐานบริษัท | 20 | 00 |
| 2. โครงสร้างรายได้ของบริษัท | 20 | 00 |
| 3. ต้นทุนการบริหาร | 15 | 00 |
| 4. ความเสี่ยงของบริษัท | 10 | 00 |
| 5. ผู้บริหาร ผู้ถือหุ้นใหญ่ | 10 | 00 |
| 6. พัฒนาการทางธุรกิจ | 5 | 0 |
| 7. งบการเงิน | 10 | 00 |
| 8. Technical analysis | 10 | 00 |
| รวมผลสรุป | 100 | 000 |
สรุปผลการวิเคราะห์ บริษัท
วิเคราะห์หุ้น THANTAWAN INDUSTRY PUBLIC COMPANY LIMITED (THIP) บริษัท ทานตะวันอุตสาหกรรม จำกัด (มหาชน)
ธุรกิจของ THIP ทำอะไร?
THIP เป็นผู้ผลิตและจำหน่ายบรรจุภัณฑ์พลาสติกและสินค้าอุปโภคบริโภคจากพลาสติก โดยมีสินค้าหลัก ได้แก่
ถุงซิปล็อก (Zipper Bag)
ฟิล์มห่ออาหาร
หลอดดูดน้ำ
ถุงขยะ
บรรจุภัณฑ์อาหาร
ผลิตภัณฑ์รักษ์โลกและย่อยสลายได้ (Bio & Compostable Products)
สินค้าจำหน่ายทั้งในประเทศไทยและต่างประเทศ ภายใต้แบรนด์ เช่น SUNZIP, SUNBIO, Kitchen Neat และ Fresh & Fresh
จุดแข็งของ THIP
กำไรผันผวนตามต้นทุนและค่าเงินบาท
ธุรกิจส่งออกได้รับผลกระทบจากอัตราแลกเปลี่ยนและต้นทุนวัตถุดิบโลก
ภาพรวมการเงิน
ปี 2025
รายได้ประมาณ 4.83 พันล้านบาท
กำไรสุทธิประมาณ 206 ล้านบาท
P/E ประมาณ 10 เท่า
Dividend Yield ประมาณ 7% ต่อปี
แม้ว่ารายได้ยังเติบโต แต่กำไรสุทธิลดลงจากปีก่อน สะท้อนแรงกดดันจากต้นทุนและการแข่งขันในอุตสาหกรรม
มุมมองการลงทุน
นักลงทุนสายปันผล
THIP ถือว่าน่าสนใจจาก
P/E ไม่สูง
ปันผลระดับสูง
ธุรกิจมีกระแสเงินสดค่อนข้างสม่ำเสมอ
นักลงทุนสายเติบโต
อาจต้องติดตาม
การขยายตลาดต่างประเทศ
การเติบโตของผลิตภัณฑ์ Bio Plastic
ความสามารถในการรักษาอัตรากำไร
สรุป
THIP เป็นหุ้นขนาดเล็กถึงกลางที่มีจุดเด่นด้าน ปันผลสูง ธุรกิจบรรจุภัณฑ์แข็งแกร่ง และมีโอกาสเติบโตจากผลิตภัณฑ์รักษ์โลก แต่ต้องเผชิญความเสี่ยงจากราคาวัตถุดิบและแรงกดดันด้านสิ่งแวดล้อม
คะแนนเชิงพื้นฐาน
ความมั่นคงธุรกิจ ★★★★☆
การเติบโต ★★★☆☆
เงินปันผล ★★★★★
ความเสี่ยง ★★★☆☆
เหมาะกับ: นักลงทุนเน้นปันผลและถือระยะยาว มากกว่านักลงทุนที่มองหาหุ้นเติบโตแบบก้าวกระโดดในระยะสั้น.
ผู้นำตลาดถุงซิปและบรรจุภัณฑ์ในไทย
THIP มีความเชี่ยวชาญด้านระบบซิปพลาสติกและบรรจุภัณฑ์อาหารมานานกว่า 40 ปี ทำให้มีฐานลูกค้าแข็งแรงและมีอำนาจต่อรองในตลาดเฉพาะทางสูง
กระแสรักษ์โลกเป็นแรงหนุนระยะยาว
บริษัทพัฒนาสินค้ากลุ่ม Bio Plastic และ Compostable Products เพื่อตอบโจทย์กฎหมายสิ่งแวดล้อมและความต้องการของผู้บริโภคทั่วโลก
ส่งออกหลายประเทศ
รายได้ไม่ได้พึ่งพาเศรษฐกิจไทยเพียงอย่างเดียว แต่มีตลาดในยุโรป อเมริกา เอเชีย และออสเตรเลีย ช่วยกระจายความเสี่ยง
หุ้นปันผลน่าสนใจ
ข้อมูลล่าสุดระบุ Dividend Yield อยู่ระดับประมาณ 7% ต่อปี ซึ่งถือว่าสูงกว่าค่าเฉลี่ยตลาดหุ้นไทย
ความเสี่ยงที่ต้องติดตาม
ราคาวัตถุดิบปิโตรเคมี
เม็ดพลาสติกเป็นต้นทุนหลัก หากราคาน้ำมันหรือเม็ดพลาสติกปรับขึ้นแรง จะกดดันอัตรากำไร
กระแสลดการใช้พลาสติก
หลายประเทศมีมาตรการจำกัดการใช้พลาสติกแบบใช้ครั้งเดียว ซึ่งอาจกระทบต่อความต้องการสินค้าในบางกลุ่ม
🚀 THIP หุ้นปันผลเด่น! หรือกำลังซ่อนโอกาสรอบใหม่ที่นักลงทุนมองข้าม?
ผู้นำตลาดถุงซิปล็อกและบรรจุภัณฑ์อาหารของไทยกว่า 40 ปี กับธุรกิจที่อยู่ใกล้ตัวคุณทุกวัน ตั้งแต่ถุงซิป ฟิล์มห่ออาหาร หลอดดูดน้ำ ไปจนถึงผลิตภัณฑ์รักษ์โลกแห่งอนาคต!
♻️ ได้อานิสงส์เทรนด์รักษ์โลก
THIP เดินหน้าพัฒนา Bio Plastic และ Compostable Products รองรับกระแส ESG และกฎหมายสิ่งแวดล้อมทั่วโลก สร้างโอกาสเติบโตระยะยาว
🌏 รายได้กระจายทั่วโลก
ส่งออกไปยุโรป อเมริกา เอเชีย และออสเตรเลีย ลดการพึ่งพาเศรษฐกิจไทยเพียงตลาดเดียว
💰 หุ้นปันผลที่น่าจับตา
- P/E ราว 10 เท่า
- Dividend Yield ประมาณ 7% ต่อปี
- กระแสเงินสดค่อนข้างสม่ำเสมอ
- เหมาะกับนักลงทุนสายปันผลและถือยาว
⚠️ แต่ยังมีความเสี่ยงที่ต้องจับตา
- ราคาน้ำมันและเม็ดพลาสติกผันผวน
- การแข่งขันในอุตสาหกรรม
- กระแสลดการใช้พลาสติกในหลายประเทศ
📊 สัญญาณทางเทคนิคเริ่มน่าสนใจ
ราคาหุ้นล่าสุดบริเวณ 20.90–21.00 บาท ใกล้จุดต่ำสุดรอบ 52 สัปดาห์ ขณะที่จุดสูงสุดอยู่ที่ 26.25 บาท ทำให้หลายคนเริ่มจับตาว่า…นี่คือ “โซนสะสม” หรือไม่?
🏭 จุดแข็งที่ซ่อนอยู่
โรงงานผลิตขนาดใหญ่ เครื่องจักรทันสมัย คลังสินค้า และแบรนด์ดังอย่าง SUNZIP, SUNBIO, Kitchen Neat และ Fresh & Fresh คือสินทรัพย์สำคัญที่สร้างรายได้ให้บริษัทอย่างต่อเนื่อง
🔥 ประเด็นที่ต้องติดตาม
THIP กำลังเปลี่ยนผ่านจากผู้ผลิตบรรจุภัณฑ์พลาสติกแบบดั้งเดิม สู่ธุรกิจบรรจุภัณฑ์นวัตกรรมและผลิตภัณฑ์รักษ์โลก พร้อมลงทุนด้านพลังงานสะอาดและ ESG ซึ่งอาจเป็น “ตัวเร่งการเติบโต” ในอนาคต
⭐ คะแนนพื้นฐาน
- ความมั่นคงธุรกิจ ★★★★☆
- การเติบโต ★★★☆☆
- เงินปันผล ★★★★★
- ความเสี่ยง ★★★☆☆
📌 THIP คือหุ้นปันผลคุณภาพ ที่มีฐานธุรกิจแข็งแรง และกำลังเดิมพันกับอนาคตของบรรจุภัณฑ์รักษ์โลก!
หุ้นใกล้ Low 52 สัปดาห์ + ปันผลราว 7% + ธุรกิจส่งออกระดับโลก
โอกาสกำลังมา…หรือเป็นเพียงกับดักนักลงทุน? ติดตามบทวิเคราะห์ THIP ฉบับเต็มก่อนตัดสินใจลงทุน! 🚀📈
